央行降准老百姓如何理財

❶ 銀行降息該如何理財

保險

買傳統型養老保險較為合適

銀行利率一降再降，負利率時代已經到了。對於保險公司來說是嚴冬，因為保險資金很大一部分屬大額存款，與銀行利率關系密切。負利率時代，購買保險是否恰逢其時？

利率下調對於萬能險的影響最為明顯，現在有些地區已經叫停萬能險銷售就是明證。在當前銀行利率（一年期存款利率2.25%）低於萬能險預定利率上限2.5%，加大了保險資金的利差損，保險公司已經感受到很大壓力。專家認為，之前保險公司結算利率越高、產品銷售量越大，背負的壓力就越重。若保險公司長期出現嚴重的利差損，很有可能會出現萬能險為零收益。可見，目前購買萬能險並不是好時機。

據專業人士介紹，如果僅從當前收益的穩定性來看，買傳統型的養老保險較為合適。不論銀行利率上下浮動，這一產品的收益是固定的，而且收益是保險公司已經承諾下的，所簽合同作為合約。例如，某人買繳費期為十年的養老險，到一定退休年齡，保險公司會一次性支付一筆養老金或每月足額領取，直到合同約定的時限為止。養老金的領取一般不會受銀行利率變化的影響。由此看來，如果長期處於低利率或負利率時代，買這樣的保險產品較為劃算。不過，專家指出，利率會隨時根據動態經濟狀況做出調整，不會長期保持在某一個點位。

另外，在長期低利率時代，購買分紅險也較為劃算。業內人士表示，分紅險都有2%-2.5%的保底收益，這一收益與當前一年期銀行利率相當，而且投保人還可以參與公司的經營分紅。

投連險存在多個投資賬戶，收益並不單純受銀行利率的影響。專家指出，投連險本身的性質決定，它是一個中長期投資產品，與股市、債市和貨幣市場聯系比較緊。真正的收益是在低谷的時候進倉，才能在利好的時候增大收益。不過投保人一定要結合自己的投資偏好和對市場的信心。

除了短期消費險外，絕大多數保險都是中長期的家庭財務規劃和風險保障規劃，一定要根據個人與家庭的風險信號與收入能力進行考量。專家認為，保險理財規劃一般都是10年、20年的規劃，在這么長時間內，肯定會受包括銀行利率在內各種經濟因素影響。不能僅憑利率變動來決定是否買保險，要把它當做生活的必需品來看待。

商報記者 崔啟斌

基金

貨幣型基金價值凸顯

隨著央行再度降息，很多基金投資者更加關注降息究竟對手中的基金會有什麼樣的影響。

摩根士丹利華鑫基金公司認為，降息後，相對於活期儲蓄利率的下降，貨幣市場基金的收益不斷凸顯出來。另外，機構套利投資規模縮減，有利於貨幣基金的長期穩定收益。數據顯示，貨幣市場基金規模從去年的1110億元，增長到近期1631億元左右，流動性贖回風險經過2006-2007年集中釋放後，規模趨於穩定。因此，貨幣市場基金受益於降息周期，在保證了高流動性的同時，投資收益得到較大提升。

在政策利好和基本面博弈過程中，明年債市出現轉折的概率較小。信誠基金分析，一方面來自宏觀政策的降息預期對債市構成支撐，未來收益率下行空間仍存；另一方面，持續釋放的流動性在宏觀基本面沒有好轉的情形下，可投資的機會並不多，出於避險的考慮，債市將是眾多資金的惟一選擇。而考慮近期國務院出台的「金融三十條」提出推動銀行進入交易所國債市場，未來債券市場資金面將十分充裕，2009年債市依然會面臨不錯的投資機會。

華商收益增強債券型基金擬任基金經理毛水榮認為，百日內的連續5次降息，累積幅度已經比較明顯，累積效應會逐步體現。適度寬松的貨幣政策所營造的低利率環境，使得債券資產的收益空間上升，也為明年大規模發行國債以及其他債券品種做出了鋪墊。債券品種的豐富和債券市場規模的擴大，都為明年的債券型基金投資創造了良好的氛圍和條件。

股票型基金方面，中郵創業基金公司指出，昨日市場做出的反應將本次降息作為短期利好出盡來對待。其原因主要是目前市場處於短期估值的合理位置，前期投資拉動收益行業的炒作正好告一段落，而經濟刺激效果有待時間觀察的前景不明確時期，市場確實有回調整固的需要。

專家表示，降息對於基金整體來說是件好事，如果從投資角度看，目前債券型基金是最直接受益的 ，而且現在債市走勢相對於貨幣市場和股市更為樂觀一些，債券型基金可以作為投資者的首選。對於更加穩健的投資者，貨幣型基金則是最佳選擇。而股票型基金是風險與收益同在的投資品種，投資者應對此有所了解，一定要仔細分析後再做投資抉擇。商報記者 王磊

銀行

可適當配置銀信理財產品

央行的每一次降息，都使銀行理財產品收益率迅速縮水。本次降息後，記者從多家銀行渠道了解到，目前投資者想購買銀行自主研發的理財產品，已經比較困難了。一方面銀行能夠抵禦降息風險的產品越來越少；另一方面，銀行代銷的貨幣型基金收益突出，如果客戶確實急需理財，銀行寧願將銷售平台讓給基金。

「此次利率調整幅度不是很大，對百姓儲蓄收益影響比較小。如果選擇一款短期掛鉤央票和債券的理財產品，很可能產品收益率還沒有銀行儲蓄劃算呢。」在接受記者采訪時，建設銀行某支行理財經理這樣表示。據她介紹，目前銀行自主研發的3個月理財產品到期收益率僅為1.5%，低於新調整後3個月定期存款利率1.71%；而6個月理財產品收益率也僅為1.7%，低於新調整後半年期存款利率1.98%。如果客戶用1萬元投資6個月期產品，到期後收益170元，1萬元存6個月得到利息為198元，相比之下，選擇理財產品的客戶少賺28元。

對此，有部分銀行理財經理表示，客戶可以適當配置銀信類理財產品。「1年期銀信理財產品收益率為4.02%，在目前銀行理財產品中也不算低了。」招商銀行某理財經理這樣介紹一款銀信產品。而據記者發現，截至目前還在售的銀行理財產品，預期收益率全部縮水，從原來最高20%下降至最高5%，僅為最新存款利率的2倍多。但相對其他產品而言，銀信產品的收益率仍處在較高的位置。

「但投資者要注意的是，此款產品年底前就結束發行，4.02%屬於浮動利率。如果明年央行繼續降息，收益率也要隨著一起降。但如果明年央行加息了，這個收益率不會跟著漲。」該人士補充道。

「如果真有一筆閑錢想理財，我建議客戶在銀行理財櫃台上購買一些貨幣型基金。現在很多貨幣型基金年收益率能夠達到9%，我們很多銀行員工都申購了。」某銀行理財經理這樣表示，而這樣的投資建議記者在調查中已多次聽到。

另據記者了解，很多銀行正在代銷的貨幣型基金收益率的確偏高。其中某銀行代銷的海富通貨幣基金B今年以來年化收益率達3.8%， 其中11月份年化收益率高達7.46%；而嘉實貨幣今年以來年化收益率達3.76%，其中11月份年化收益率高達7.19%，收益率均位居貨幣基金前列，高於3年期定期存款利率。

商報記者 崔呂萍

國債

可關注記賬式國債

國債曾經具有很好的群眾美譽度，因為其利息較銀行存款更高、無風險，而且不交利息稅。特別是一些中老年投資者更喜愛投資穩健的國債。由於前兩年基金銷售的火爆，讓國債投資漸趨冷落。目前，股市的持續大跌，讓基金持有者產生了巨額虧損。不少投資者現在深切感受到，無風險的長期投資，還是國債最好。

一提到買國債，很多人就會想到夜裡三點去銀行排隊的情景，而且還不一定買得上。其實，想買國債不一定要去銀行，證券交易所的國債也是很好的投資品種。

下面說說交易所國債和銀行國債的區別。一般來說，交易所國債也叫記賬式國債，銀行賣的國債叫憑證式國債。記賬式國債的最大優勢就是可以通過交易提前變現。也就是說，如果你哪天突然需要用錢，你可以通過二級市場直接賣出，這樣可以少花很多手續費，真正實現了活期期限定期收益。這一點，憑證式國債很難實現。

除此之外，在降息周期下，記賬式國債還有投機機會。舉個例子，一種面值為100元的國債，票面利率為4%，而當新國債發行時，票面利率降為3%，那麼老國債的交易價格就不再是100元，而是101元，也就是說記賬式國債的新老債券總會實現一個實際收益率的平衡。進一步講，當新國債利率降為2%時，老國債的價格還會漲至102元，這2元的收益，可以看做是降息帶來的附加收益。當然，在升息周期，記賬式國債還會產生浮動的虧損。

所以說，在目前的降息周期，國債投資遠比存款和貨幣基金更具優勢，而記賬式國債的投資機會又明顯好於憑證式國債。

商報記者 周科競

外匯

外幣轉存人民幣更劃算

上周美聯儲史無前例地把美元利率降到0至0.25%區間之後，除農行外，工行、中行、建行三大行紛紛從22日起，不同程度下調了各自的小額外幣存款利率。其中，工行將美元活期利率調至0.05%，一年期定期存款下調至1.25%；港元活期利率下調至0.05%，一年期定期存款為1%。中行和建行的降幅更大，美元活期利率降為0.05%，一年期利率僅剩0.95%，下降幅度達到95%；港元活期利率也降至0.01%，一年期利率則為0.7%。 但有一些股份制銀行的外幣存款利率目前仍保持在相對較高的水平。

在央行22日宣布降息之後，人民幣一年期存款基準利率變為1.98%，活期存款利率繼續維持在0.36%。相較於中行下調後的美元活期和一年期存款利率而言，差距還是相當大的。據相關規定，小額外幣存款的下限是300萬美元，我們假設有兩條方案：一是存為美元，如果這一利率標准不再下調的話，一年後將獲得2.85萬美元（300×0.95%）的利息收入；二是，以23日的匯價轉存為人民幣，期限也是一年，將獲得40.6萬元人民幣（300×6.8389×1.98%）的利息，以23日的匯價計算，摺合約5.94萬美元。

此外，中國銀行一外匯交易員對記者表示，受實體經濟走軟的影響，國際匯市上美元在超買的情況下，會面臨一個階段性的向下調整，而非美貨幣和黃金也可能繼續下跌，考慮到人民幣將恢復上漲態勢這一因素，那麼以上的兩個方案誰更劃算就一目瞭然了。當然理財師建議還有另外一個選擇，即轉換為同類貨幣的理財產品，因為它們受各國輪番降息的影響較小。

商報記者 黃競儀

房貸

二次置業首選公積金貸款

央行百日內連續5次降息，對於「房奴」來說，無疑是重大利好。5次降息後，5年期以上的貸款基準利率從7.83%降至5.94%，累計下調了1.89個百分點。

由於新的貸款利率一般都是從下一年度的1月1日起開始執行，所以，半個月後，供房者將可享受5次降息的累計幅度。

以50萬元、20年期，採用等額本息還款方式為例，5次降息前，執行的利率為7.83%，月供為4129.46元；明年1月1日起，貸款利率將執行5.94%，月供將降為3564.87元，每月減少564.59元，20年可共節省利息135500.64元。

今年10月27日，央行推出了房貸新政，房貸利率下限從基準利率的0.85倍降至0.7倍，而市民如果能享受到7折優惠利率的話，那麼，房貸利率將降為4.158%，今年9月16日之前，銀行5年期以上房貸的最優惠利率為6.655%，兩相對比，降幅達2.497個百分點，比基準利率的降幅更大。具體來看，50萬元、20年期，等額本息還款的房貸，5次降息前，優惠後月供為3773.93元，總利息為405742.77元；降息後，優惠月供為3072.22元，總利息為237333.26元。兩相對比，月供減少了18.5%，總利息減少了41.5%。

此外，5次降息後，公積金貸款的利率更低了，目前5年期以上為3.87%，5年期以下為3.33%，比降息的商業貸款7折的優惠利率還分別低了0.29%和0.70%。同樣以50萬元、20年期，等額本息還款房貸為例，明年起，公積金貸款的供房者需支付利息218982.6元，月供2995.76元。比選擇優惠利率商業貸款購買第一套房每月可少還76.46元。而同樣條件購買第二套住房的商業貸款，總利息則為396808.45元，月供為3736.7元。由此可見，二次置業時選擇公積金貸款更劃算。

❷ 降准即將落地，這對普通老百姓有哪些影響

1.影響存款利息。一般來說，降准也可能伴隨降息。對於很多存錢的人來說，把利息降低，這是鼓勵老百姓拿錢消費，拉動內需，讓經濟迅速的增長。

2.物價可能會上漲。流向市場上的錢多了，產品就會供不應求，自然價格就會上漲。但是普通民眾不需要過多擔心，市場有自我調節功能，物價很快就會平靜下來，對百姓的日常生活影響很小。

3.有利於就業。降准對老百姓的就業帶來積極影響，當下，很多人都感覺錢越來越難掙了，除了互聯網經濟造成的沖擊外，實體經濟面臨的困難是重要原因，沒有了實體經濟，就業形勢會比較嚴峻，直接影響了老百姓的錢袋子。降准後，消費增加，投資增加，就業崗位也隨之增加，在促進消費的同事，又增加了百姓的收入，從長遠看，降準是一件大好事。

❸ 央行降准對個人的存款有什麼影響如何規避它的影響

我們普通人和眾多中小微企業主，賺到錢後，基本上都會把錢存到銀行，比如賺到1萬塊錢，我們把這個錢到銀行存個1年定期。銀行會用我們的存款，以貸款的方式放給有需要的人，因為貸款利率比存款利率高，銀行就從中間賺取一定的差價。

這是極端的情況，這里只是為了方便大家明白，而央行就是為了防止此類極端事件的發生，央行與各個銀行約定，銀行每收到一筆存款，就上交一部分給央行，而這個上交的比例，就是我們所說的——存款准備金率。

民間貸款次數增高，而銀行貸款成了各中小企業們的首選，不可否認，銀行貸款是中小企業解決資金問題的方法之一，但也不得不說，銀行手續繁瑣，放款時間緩慢，無法解決企業的「燃眉之急」。

而作為民間金融機構的典當行，這時就承擔起了非常重要的角色，典當行的最核心的服務特色就是放款速度快，只要資質齊全，可以說是「即可放款」，能夠解決各個中小企業主們的燃眉之急。

❹ 銀行下調存款利率，會給百姓帶來哪些影響

當銀行降息時，銀行存款的收益率下降，因此利率的降低會導致銀行資金流出，存款變成投資或消費。一句話即經濟中「錢」多了。對老百姓而言有以下幾點影響。

1、理財收益下降

銀行和各種寶寶類理財，本質就是資金拆借，當資金緊張時，錢更加值錢，那出借錢的投資人收益就高，反之收益則低，因為「錢」作為一種商品時，也遵循供求關系。

目前支付寶中，各貨幣基金大幅下降就是最好的證明，也是為什麼收益下降的原因。

4、物價可能上漲

「錢」相對於供給而言多了，那物價可能會上行，帶來生活成本的增加和貨幣的貶值，這是普通老百姓最好的選擇是持有房地產，黃金白銀，盡量持有形態不易變化的硬資產，而不是持有現金或者存款在銀行。

總之，降息對老百姓而言好壞參半，但是在當前特殊環境下，降息的積極作用大於消極作用。

❺ 央行宣布降准0.5個百分點，普通百姓有何受益

降準是央行貨幣政策之一。央行降低法定存款准備金率，影響銀行可貸資金數量從而增大信貸規模，提高貨幣供應量，釋放流動性，刺激經濟增長。
央行降准0.5個百分點，釋放長期流動性1萬億為支持實體經濟發展，促進綜合融資成本穩中有降，中國人民銀行決定於2021年7月15日下調金融機構存款准備金率0.5個百分點(不含已執行5%存款准備金率的金融機構)。本次下調後，金融機構加權平均存款准備金率為8.9%。筆者個人觀點：
1、此舉釋放長期流動性1萬億，利好股市，周一股市有望大漲。
2、利好實體經濟，有待觀察。
3、由於房地產調控嚴苛，因此，降准釋放流動性對房地產業影響不明顯。

❻ 央行降准對老百姓有什麼影響

對老百姓的影響是有利有弊。
首先，央行全面降准8000億元，雖然不是大水漫灌，但也會使國內物價上漲容易，下跌難。預計至少是今年上半年，國內CPI將一直在3%以上，根本降不下來。而我們普通老百姓感受到的是，手中貨幣的購買力越來越發毛。事實也是如此，五六年前，普通白領吃一頓工作午餐，大約需要12-13元，而現在吃一頓工作午餐至少要18-20元。房租也漲得可怕，五六年前在一線城市租個一室一廳不到3000元，現在至少要4200元。物價雖然沒有大漲，但是溫水煮青蛙，也讓人不太好受。
再者，有利於大眾創業，萬眾創新。因為，央行釋放了8000億之後，國內金融體系會流動性充裕，屆時中小企業融資成本下降，這對於創業者而言，財務費用降低，乃是天大的利好。不過，我們認為，寬松的貨幣政策，要與積極的財政政策配套，在貨幣寬松的同時，還要減稅降費、打破壟斷行業，吸引民間投資。總之，要營造一個良好的投資環境，這樣「大眾創業，萬眾創新」才有可能發揮出來。
再次，央行這次全面降准，使得金融體系內流動性充裕，更有利於LPR房貸利率的下行，這樣廣大剛需購房者的還貸壓力給減輕了。同時，也支持了各城市人才引進、危房改造、改善性購房等購房需求入市。同時，鑒於中央提出的「房住不炒」的要求，各地會提高三套房的購房者的融資成本，使投機炒房沒有空間。所以，央行降准可能會降低自住型購房者還貸壓力，防止房價大起大落。
最後，央行降准0.5個百分點，對於投資理財利率購成下行壓力。本來貨基、債基、銀行理財產品利率呈現下行之勢，現在更加重了下跌的進程。原因很簡單，貨幣基金和銀行理財產品，主要投資於債券市場、銀行間拆借市場，是在銀行流動性不佳時，利率才會上升，但是現在央行降准，貨幣環境寬裕，不利於貨基和銀行理財產品收益率的上升。當然，對於銀行存款等低收益理財產品，由於長期是負利率，而且目前通脹水平又很高，更可能是維持利率上的穩定。
任何事物都是有利有弊，央行降准有利的一面，可以降低大眾創業的融資成本、減輕購房者的還貸壓力，防範系統性金融風險。但同樣，物價可能會保持高位徘徊，難以回落。還有理財產品收益率會有下降趨勢，老百姓投資理財收益率會減少。總之，單是貨幣寬松拯救不了實體經濟，副作用還很大。所以，還需要財政政策相配套，只有雙管齊下，才能達到預期的效果。

❼ 央行降準是什麼意思對老百姓又有什麼好處房價是漲還是跌

降低銀行的存款准備金率，意味著銀行可多放點款，對老百姓來說無實質影響。

❽ 央行降準是什麼意思，對老百姓有什麼影響

央行降準的意思就是指銀行攬儲之後的錢少上交給央行，讓銀行有更多的錢放貸出去，讓市場有更多的資金刺激消費。

因為銀行每攬儲一一筆錢都需要根據一定比例上交央行的，而隨著央行降准出現，銀行上交央行的錢比例減少。

（3）貸款方面的影響

上面也分析過了，央行降準直接給銀行有更多資金放貸，讓銀行銀根不緊張。這樣的話銀行審批貸款要求放寬，比如老百姓需要貸款投資的，需要貸款做生意的，貸款建房子買房子的，貸款上學的，貸款應急的……各種情況，老百姓向銀行貸款也更加容易了。

總之央行實施降准，對於各行各業都是構成利大於弊，對於老百姓生活當中的吃喝拉撒睡直接性或者間接性的不同程度的影響，就是一句話，央行降准對於整個市場都是利大於弊，當前也有底線的，根據經濟情況適當寬松與收緊銀根，穩定和刺激經濟增長。