固收加基金如何營銷

❶ 怎樣開展銀行基金營銷

銀行業營銷渠道面臨的挑戰 隨著全球經濟一體化和網路資本時代的到來，跨國商業銀行將成為未來金融業最有代表性的組織形式，再加上國際和國內銀行之間的競爭日益加劇，市場和規模意識空前增強，勢必導致商業銀行首先在營銷渠道的爭奪戰上拉開陣勢。 從技術環境看，信息電子和網路技術的突飛猛進，必然造就一種嶄新的網路金融環境，銀行業務的清算交易將逐步全部通過電腦網路完成，傳統的店堂接櫃營銷服務流程將為多媒體、互動式網上銀行所取代。技術進步拓展了新的市場機會和新的營銷渠道，使商業銀行的目標市場得以更加細化和擴大化。 從經濟增長方式看，商業銀行已由過去的外延型粗放經營方式轉向內涵型集約化道路，更多地利用技術、質量、管理、效率來實行規模擴張和全能化發展，以求提高競爭力和規模經濟效益。具有高科技裝備優勢的銀行將在網路空間跨越行業界限和國界，對金融和相關企業進行並購，不斷地造就更多的全能型金融百貨公司。 從金融深化和金融創新的角度看，由於國際銀行業風險意識的加強和各國國內金融監管環境的放鬆，以安全、便捷、高效為特點的金融衍生工具在新技術的催化下應運而生，商業銀行能夠設計出更多新的產品或服務，這樣也對商業銀行探索出新的營銷渠道模式提出了較高的要求。 從競爭環境看，國際銀行業的競爭將愈演愈烈，這從上世紀末的國際銀行並購案例中可以窺斑見豹。國內銀行業的競爭也不甘示弱，各種金融機構的量與質、規模與范圍日益發展，尤其是外資金融機構的爭相進入，大量區域性、城市型商業銀行的建立，以及銀行產品的替代品（如債券、股票、基金、郵政儲蓄、非銀行信用卡等）的日益強勁，都將對國內商業銀行的營銷渠道策略產生重大影響。 從消費者的需求及行為方式看，個性化和理性是日益凸現的兩大特徵。越來越多的客戶要求「量體裁衣」，希望銀行能提供適合他們行為特點的金融產品和服務，而不斷發展的金融市場也為他們提供了廣闊的選擇空間。商業銀行如何為多層次、多需求的客戶提供合適的產品或服務，以及採取什麼樣的營銷渠道組合模式，都將顯得非常重要。 藎國外銀行業拓展營銷渠道淺析 （一）國外商業銀行的營銷管理實踐，目前正處於以網路銀行模式為實質內容，以並購拓展模式為主要手段的捆綁發展階段。隨著電子商務及網路技術的發展、延伸和普及，這種模式將越來越多的應用和發揮作用，而傳統的直接營銷模式在實踐中將逐漸萎縮。歐美等發達國家銀行的分支機構和網點近年來在迅速減少，同時基於共享同一網路結算系統為目的的銀行間並購將更加頻繁。所以，從發展趨勢看，未來商業銀行營銷管理模式將主要採用網路銀行營銷模式，而並購是網路時代銀行拓展營銷渠道的主要方式；分支機構將逐步退出歷史舞台，今後可能保留少許機構充當後勤支援中心角色；ATM在一段時期內還將替代分支機構的作用，但隨著電子貨幣、電子商業的發展和普及，現金流通量將大大減少，ATM同分支機構一樣也將日漸趨微。美國銀行家協會預計，20年後ATM將在美國消失。 （二）具體分析，其動因包括以下幾方面： 1. 擴大規模，拓展營銷渠道，佔領市場。作為依賴公眾信心而生存的銀行業，規模大小對其競爭優勢具有決定的影響，規模越大就越能贏得客戶的信任，提高市場佔有率。美國幾乎所有現存產值超過200億美元的大銀行均是通過收購合並產生的。 2. 降低渠道成本，實現規模效益。信息技術的發展促使銀行經營方式發生結構性轉型，21世紀的銀行競爭將以有形的地區性網路走向無形的電子網路，網上銀行令客戶足不出戶即可享受各項金融服務，這一前景導致各大銀行紛紛加大科技投入。然而，科技投入的代價是高昂的。由於電腦系統及其他電子設備軟體屬於固定成本，兩家銀行合並後只需用一套電腦系統，可減少重疊的技術人員，大大降低研究開發費用。另外，從為客戶提供服務的角度看，網上銀行的目標就是要使他們處於同一個結算系統而享受更優惠的價格，這也導致了銀行並購的發生。據透露，美洲銀行和國民銀行合並後，通過使用共同的資料庫，實現多種產品的聯合銷售，預計兩年內可節約成本13億美元。 3. 營銷渠道共享，產品交叉銷售，實現協同效應。合並各方可以互相利用對方的客戶基礎、營銷渠道，通過交叉銷售擴大營銷網路，增加銷售額。其理論根據在於一家銀行的某種產品（例如信用卡）的客戶是它的其他產品（例如汽車貸款）的理想對象。比如花旗銀行在商業銀行業務領域擁有廣大的客戶基礎，有3750個分支機構，在居民與企業存貸款、外匯交易、貿易融資、信用卡發行等方面佔有巨大的市場份額。旅行者集團可以利用這些客戶，推銷共同基金、退休基金、人壽基金、資產管理、投資咨詢等金融服務，特別是可以利用花旗銀行的龐大海外機構及影響來彌補自己海外業務方面的不足。而花旗銀行則可以利用旅行者集團在共同基金、退休金、特別是保險方面的廣大客戶，推銷其消費者貸款、信託、外匯買賣、債券交易等產品和服務。 藎對我國銀行業的一點思考 我國商業銀行的營銷渠道主要靠傳統的直接營銷——分支機構和網點來完成，近十年來也拓展了一些營銷渠道，如ATM、POS、銀行卡、代理行、電話銀行等，這對改革開放後我國商業銀行業務的發展起到了巨大的促進作用。但由於經營意識的落後和對營銷觀念的誤解，在直接營銷渠道方面的巨額盲目投入，帶來了我國商業銀行經營管理中的沉重包袱和低效運轉。我們認為，導致這種結果的兩個根源是；一是缺乏市場意識，賣方市場轉向買方市場後，沒有對消費者的行為方式和需求層次進行細究；二是缺乏超前跨越和開拓創新意識，電子商務和網路世界離我們並不遠，我們沒有花大力氣去研究國外正在實踐的網路銀行營銷模式，而是墨守成規、按部就班地去實踐國外銀行七八十年代的管理模式，並集中在這一點進行攀比、競爭，這無疑是方向性的錯誤。 另外，國外銀行之間的兼並重組浪潮迭起，大銀行通過並購逐步走向壟斷和集中，獲得更加明顯的渠道規模優勢。走進21世紀的中國銀行業將面對新的經營方式、新的競爭者和新的銀行概念的沖擊。這種狀況使得中國商業銀行的國際競爭力相對降低，對中國商業銀行拓展國際業務、擴大市場份額將產生不利影響。因此，我國銀行要縮小與國外銀行之間的差距，也要走兼並重組的道路，通過兼並重組拓展營銷渠道，擴張資產規模，提高技術含量，增加業務品種，最終達到增強綜合競爭力的目的。 綜上所述，我國銀行業在渠道建設方面可從下幾點入手：一是下決心切實關閉低效分支機構，及早進行機構重組和人員精簡；二是對ATM、無人銀行等的投入要控制；三是加大對網路銀行營銷實踐和投入的力度。

❷ 「固收+」策略到底加了什麼

從字面意義來看，固收+可以拆分成兩個部分來理解——「固收」和「+」，對於固收部分，主要是配置於傳統的債券，採用票息杠桿策略或是一定的信用挖掘等，提供給投資人相對穩定的收益；「+」則是指同時配置其他收益風險特徵的產品增厚收益，包括可轉債、股票和金融衍生品等，形成一個有別於傳統債券的收益特徵。在控制波動和回撤的前提下，提供收益彈性。
1、「固收+」策略 到底加什麼？
「+」的部分，就是基於固定收益之上的「彈性收益來源」。
「+」什麼，其實比較多元，具體看基金經理制定的詳細投資策略和他們本人擅長的彈性領域。「固收+」策略主要面向追求穩健的投資者，產品形態通常以穩健投資者愛好者為主，為此「+」的部分，基金經理會在控制回撤的同時盡可能捕捉確定性較強的獲利機會。
「+」的既是收益，同樣也是風險。
債券層面之外，可以加的投資策略也不少，具體比如股票投資、打新、定增可轉債、股指期貨、國債期貨等等，只要有增厚收益的機會，都有可能成為固收「+」部分的策略。不同基金公司的不同的「固收+」產品，其背後「+」部分的策略可能不同。
「+」權益類資產
一種是可以通過股票打新，在目前A股市場環境下，股票打新是一種確定性較高的投資策略，這一類就是我們常見的一級債基。另一種是參與股票二級市場，在股市表現相對好的時候，適當增加股票資產的投入，從而增強收益，這一類是我們常見的二級債基或偏債混合型基金。
「+」可轉債
可轉債本身就兼顧股性和債性，是一種介於股票和債券之間的投資品種，有「進可攻、退可守」的特性，即在股市走強的時候，跟漲能力較強，在股市下行的時候，抗跌能力較強。
「+」其他
「固收+」的產品較為靈活，除了常見的加權益類資產、可轉債，也可以根據市場走勢加股指期貨、國債期貨等衍生品進行獲利或風險對沖，此外，也可以加入FOF來增加組合的多樣性。
值得一提的是，「固收+」除了債券+其他資產的策略，還有一種特殊的策略就是量化對沖，直接採取多空策略，建立股票多頭，利用股指期貨等衍生工具對沖系統性風險，獲取「絕對收益」。除此之外，「固收+」的幾種策略也可以組合同時使用，非常靈活。
2、「固收+」適合哪些投資者？
常見的「固收+」歷史年化收益在5%-9%，風險略高於純債基金。適合長期穩健型投資者、短期穩健型投資者、小白投資者和資產配置投資者。
長期穩健型投資者
對於風險偏好中低，又有一筆長期不用的錢，想要獲得較為穩健的收益，這類投資者可以考慮配置「固收+」。
短期穩健型投資者
我們常常遇到這樣的情況，有一筆數額不小的資金，可能要在3個月或6個內使用，去購置某些東西或項目，這筆錢背後的訴求可能是「在不要虧損的前提下，能賺一點是一點」。實際上，投資不可能穩賺不賠，但是「固收+」這類產品風險比權益類基金小，風險稍高於貨基，歷史收益也比貨基高一些，基本是可以滿足這類投者的訴求的。
小白投資者
這類投資者有一筆閑錢，但是資金總量不大，初入基金領域，投資經驗幾乎為0，也不願過多操心自己的資產，那麼可以選擇「固收+」，相對穩健，目前比起貨基來說，性價比更高一些。
資產配置投資者
如果已投資的賬戶基本都是權益類基金，也可以考慮補充「固收+」類的產品，進一步平滑投資組合的波動，來平衡賬戶風險。另外，股債常常出現「蹺蹺板」效應，即股熊債牛，因此，即便股市為熊市的時候，也不至於整體賬戶虧太多，可以在一定程度上實現「東方不亮西方亮」。
投資中辨險識財建議應該用以下心態去理財：「只要方向正確，其實慢即是快。」如果可以長期持有，「固收+」基金也許能為你帶來理財小確幸，你心動了嗎？

❸ 固收+基金產品特點

固收＋產品將大部分資產投資於固定收益的部分，輔助權益類的資產，在產品屬性上，更偏向於偏債混合產品。
其具有一些特點，短期業績排名不佔優勢，無法依靠業績排名判斷產品優劣，短期業績排名靠前的產品都是屬於激進投資或者集中投資的產品。
收益率相比於短期理財和貨幣產品普遍更高。產品的回撤一般控制在5％以內，波動性較小。第四，股票倉位比較穩健，底倉大部分為穩健的優質個股。
基於以上特點，不難看出，「固收＋」產品的優勢也是比較明顯的，其控制回撤的能力比較強，也就是波動更小，可以給投資者帶來更好投資體驗。產品兼顧股債市場，股市和債市同漲同跌的情況還是比較少的，可以相互平衡，達到了分散投資的目的，並且進可攻退可守。
「固收＋」基金產品這種組合的方式彌補了股票基金和純債基金的不足，起到很好的平衡的作用。當然，「固收＋」基金產品也不並不意味著沒有風險。
同樣存在虧損的可能，其中權益類資產的配置雖然起到增厚收益的作用，但是同時也放大了風險，並且在債券市場出現大幅度調整的時候也是有虧損的可能性。
(3)固收加基金如何營銷擴展閱讀
固收+其實是一種投資策略，由兩個部分組成，包含固收和+兩類投資策略，固收的部分佔比70%，就是固定收益的部分，保證收益的穩定性，主要是投資於債券等收益穩定，風險系數比較低的投資品種，+的部分佔比30%，主要用來提高收益，投資於風險系數相對較高的權益類的資產比如股票。
採用「固收+」這樣的組合，在平衡風險的前提下博取收益，由於其兼顧收益和風險的特性，受到很多機構和投資者的喜歡，市面上的「固收+」產品也越來越多。

❹ 如何看待年後股市經歷大幅調整,基金公司紛紛推出固收+產品

摘要 1、開年過後，就拿上證指數來說，已經從3000點漲到了3500點左右。已經漲了很多了，繼續調整難免。

❺ 機智姐怎麼看待「固收+」策略這個問題

機智姐在她的公眾號里說過：「固收+」策略產品主投債券等固收類資產，以獲得一定的基礎收益，而「+」的部分包括打新、可轉債、股票，主要作為彈性收益的來源。因此，投資「固收+」基金，能夠幫助投資者間接布局多種大類資產，同時在保證穩健收益的基礎上，力爭更多的收益空間。
基金投資有風險，投資需謹慎。

❻ 固收+產品收入穩定嗎在理財通上該如何買入

這個理財產品是固定收益+的全稱，就是固定收益增強。因為當前貨幣理財產品收益節節下滑，所以在固收打底的基礎上加了其他資產，比如少量的股票，股票打新。理財通裡面找債券類基金，如果超過4%，估計都是增強類的品種，不確定的話可以看詳細持倉就知道了。不知道微信買基金有沒有折扣，所以可以對比一下支付寶。。。

❼ 「固收+」基金，投資者該如何選擇

近年來，「固收+」產品無疑是投資者中的「寵兒」。面對琳琅滿目的「固收+」基金，投資者該如何選擇？業內專家表示，不妨關注在固收、「固收+」方面綜合實力較強管理人的產品。

開年以來的市場並未迎來令人期待的「春季行情」，隨之而起來的卻是波動不斷，讓投資者真正領略到了市場的「真性情」。低谷之中，不少人開始企「穩」，將眼光聚焦於風險偏好較低的「固收+」產品，掀起一股新的浪潮。

實際上「固收+」是一種投資策略，廣義上講它是指以絕對收益為投資目標，在配置優質債券獲取基礎收益的基礎上，尋找多種策略中確定性較強的機會，在承擔較小波動的前提下，提高產品的整體收益。

盈米且慢平台在2017年初上線了一個「固收+」組合，也就是被廣大的投資者所喜愛和熟悉的「穩穩的幸福」。從這個組合的數據來看，2017年1月上線到現在，近5年的時間里，組合的滾動中365天持有的正收益概率是100%，而年化收益達到7.13%。可以說，「固收+」策略是一個比較適合穩健理財客戶的高性價比策略。。你也可以網路下。

❽ 我們公司是做私募基金的，是做固定收益類的、想打入銀行、該怎麼做

1.銀行理財產品

錢的投向

銀行理財產品的投資去向一般是短期的企業融資（例如商業票據等），按照國際通行的規則，這類資產可以劃分為現金類資產（到期日一年以內的高信用等級債券）。

特點

（1）從資金的投向可以看出銀行理財產品風險較低，尤其是銀行承諾保本的產品，通常都可以拿回本金和收益。
（2）具有固定的期限：從短的7天到3個月、半年，中途不允許退出。
（3）收益率水平為現金類資產水平，相對較低，合適的比較基準為上海銀行同業拆借利率同等期限的利率水平，目前年化收益率的范圍多在4.5-5.5%之間。期限越長收益率越高。
（4）投資門檻一般在5萬元起。

風險點

（1）盡管大部分銀行理財產品都可以兌現本金和收益，但時常出現實際收益低於預期的情況。
（2）流動性問題：一旦產品開始運轉，在到期之前難以變現。
（3）由於存續期有限，投資者需要不斷的滾動投入，因此銀行理財產品作為長期投資工具來說不合適。
（4）投資者需要區分保本和非保本的理財產品，非保本的理財產品資金投向十分多樣，有的投向大宗商品或外匯等高風險資產，不適合普通保本型投資者購買。

適合對象

以短期現金管理為目標，且期限固定的投資者

2.信託

錢的投向

信託產品即所謂的「影子銀行」，也就是資金需求方繞開銀行直接向投資者借錢——資金多數投向了地方政府融資平台的某項目（例如拆遷）或者某企業的資金需求（例如新生產線）。這些融資方一般在其它資金渠道枯竭後才會考慮信託，因為信託借款的利息非常之高，從借款人的角度，付出的年利率一般在20%甚至更高，相比之下，銀行貸款的成本要低得多。

特點

（1）按照期限和借款人條件不同，信託計劃的預期收益率不同，目前年收益率大致在10%-15%之間。信託計劃收益率可以參考溫州民間借貸指數，這一指數反映的是民間借貸最為發達地區的公開借款成本，該利率反映的是借款者付出的成本，在此基礎上要扣除信託發行方以及渠道收益（一般在5%左右），才是投資者收益。
（2）合規的信託產品最低起投點是100萬，低於此門檻的產品多為集資購買這種擦邊球的方式（也就是許多人把錢交給一個人去買）。
（3）期限一般是1-3年為主，中途一般無法退出。

風險點

（1）絕大部分信託理財渠道會宣傳所謂的「剛性兌付」——
也就是投資者一定會拿到本錢和利息，但實際上這是沒有根據的。13年開始也陸續出現了剛性兌付被部分打破的案例。去年10月份國務院發布《地方債務管理的意見》，明確表示中央政府不會替地方還債，之後信託發行量顯著下降。對於「剛性兌付」這一預期投資者要保持清醒，隨著清理規范地方政府融資行為及房地產業的下滑，打破剛性兌付的可能性越來越大。
（2）從信託資金的去向不難得出結論，信託借款人一般有兩個特徵：一是本身已高負債（其它低成本融資渠道枯竭，需要藉助信託這一高成本渠道）；二是要為信託借款承受高額利息支出。用專業術語來說這一類企業都加了很高的債務杠桿（Leverage），資金鏈緊張。因此信託從本質上來說屬於高收益債（High
Yield Bond），也叫垃圾債券。
（3）集資購買信託的行為進一步放大了風險，由於實際購買合同上只有一個人，而其他眾多集資人並不是法律上認可的信託計劃受益人，因此一旦出現購買人跑路的現象，集資人的權利難以保障。

適合對象

風險承受能力高且有足夠的風險處置能力（例如需要打官司）的高凈值投資者可以適當在投資組合中配置信託計劃。集資購買信託是一種非常冒險的行為，一般投資者應遠離。

3.股票

錢的投向

如果你是企業首次發行股票（IPO）時認購，那麼你的錢直接交給了上市公司；以後你是從其它投資者手上買入股票，錢並沒有進上市公司的口袋，但由於你獲得了股份，道理上來講你買了上市公司的一部分資產。

特點

（1）不確定的收益，且波動巨大，這一點不用多說。
（2）不確定的投資期限：你可以持有一天，也可以持有N年。
（3）較低的參與門檻：一般幾百塊錢就可以買股票。
（4）對投資者的真實要求高：知識、心理、操作等，但表面上看起來很簡單。

風險點

（1）對普通投資者來說，股市最大的風險是「你不知其中的風險」，多數人買賣是因為其他人在買賣，或者基於所謂的消息，而這種跟風的投資，最終總以虧損結束。
（2）由於股市的資金門檻低，參與人數多，加上各種媒體不停的炒作，對投資者形成巨大的心理影響和壓力。關於投資者心理的描述，我看過最好的一段是美國橡樹資本創始人Howard
Marks寫的「投資者的投降」。

適合對象

把錢全部投入股市，對絕大多數人來說都過於激進。因為你沒辦法判斷什麼時候是低點，什麼時候是高點——憑感覺或消息其實都是一種很脆弱的一廂情願的想法。下跌30%在股市來說是很平常的事，即使各種指標都反映股市已經差不多到底了，市場可能仍舊繼續下跌20%；而對於跟風投資者，可能面對的是超過50%的下跌。從時間的角度，你可能面臨數年虧損的持續心理負擔。

理性的投資者對股市的態度不是Yes or No，而是把部分的資金合理地配置到股市中——如果你沒有把握「戰勝市場」，那麼選擇跟蹤市場指數的基金是一個好辦法；如果你確信自己有能力戰勝市場，那麼你的策略是繞開基金，自己選擇股票——區分你是否有這個能力，很簡單，你拿出小部分資金試試看。巴菲特在2013年給投資者的信中說：「對於我的繼承人，我的建議是把錢分成2份，10%放到短期的國債里，剩下90%放到低成本的指數基金里。我相信這樣做從長時間來看比大多數投資者的結果都要強。」

4.基金

錢的投向

按照基金類型的不同，投資者的錢被投向不同資產——股票基金投股票、債券基金買債券、貨幣基金主要是存款… 基金的可投資對象覆蓋了以上銀行理財、信託、股票市場的大部分，因此基金可以作為前面幾個投資渠道的替代方案，我們一一做比較。

比較

（1）銀行理財產品 vs 貨幣基金

投向

貨幣基金以銀行存款和准政府債（例如國家政策性銀行）為主，企業短期債為輔；
銀行理財產品則以企業短期借貸為主；

期限

純貨幣基金沒有固定期限，隨時進出；
短期理財類的貨幣基金和銀行理財產品類似，都有約定的期限

收益率

貨幣基金比銀行理財產品低約0.5%

門檻

貨幣基金大多1元起投；銀行理財產品普遍5萬起

保本型銀行理財產品和貨幣基金都屬於極低風險的投資，收益率與通脹水平大致相當，區別主要在於期限和投資門檻。

（2）信託 VS 債券基金

投向

信託本質上是債券投資（更專業的叫法是固定收益）一個信託計劃通常投向單一的借債人，而債券基金則投向多隻不同的債券；
有的信託計劃具備抵押、擔保，而債券基金沒有類似的擔保條款

期限

信託一般有固定的付息還本期限，多為1-3年；
債券基金沒有固定的還本付息期限，投資者隨時進出；

收益率

信託計劃有預期收益率；債券基金沒有預期收益

門檻

債券基金百元起投；信託計劃的門檻一般是100萬

過去，市場的不規范讓人有信託不會虧損的錯覺，隨著投資環境的變化這一預期將被逐步打破。信託將逐步回歸到債券投資中高風險、高回報的一端；而不是現在的低風險，高回報這種扭曲的位置。

（3）股票 & 股票基金

投向

都是投資於股市

期限

都沒有固定的投資期限

收益率

都沒有約定收益率

門檻

類似，幾百至幾千

股票和股票基金最大的差別在於基金持有多隻股票，因此一般來說風險比單只股票要低。

風險點

（1）缺少系統科學的投資計劃，隨意地跟風買賣（炒基金）是基金投資者面臨的最大風險；基金本身的風險和這一點比起來其實要小得多。
（2）銷售機構重推銷，輕服務的現狀加劇了投資者跟風買賣的行為。

適合對象

基金是普通投資者進行長期投資的理想工具，前提是有一個系統科學的規劃。

5.私募基金

錢的投向

和前面講的公募基金一樣，私募基金也是把錢交給基金經理管理，按照基金不同的投資方向策略進行投資。

特點

（1）投資范圍很廣，幾乎什麼都可以投：從股票、債券到未上市公司的股權（即所謂的股權私募基金）、金融衍生品（石油、黃金期貨…）、房地產、基建項目…
（2）投資策略比公募基金更豐富，更復雜。
（3）基金除了收固定的管理費，還收取業績提成。
（4）投資門檻和信託類似，一般百萬起。
（5）有較長的投資鎖定期（一般一年以上），期間不可退出，鎖定期之後定期開放退出（一般每個月開放一次）。

風險點

（1）非專業投資者很難真正理解私募基金的投資策略，因此難以判斷該投資到底是否合適自己 –
單純依賴管理人的過往歷史業績來進行判斷是目前大多數投資人的唯一手段，加上私募基金信息披露不規范，因此私募基金投資者比公募基金處於更大的信息劣勢。
（2）私募產品變現能力（流動性）差，除了較長的鎖定期外，還普遍存在懲罰性提前退出條款，當投資者發現基金錶現不及預期往往不能退出或者要遭受損失。

適合對象

投資私募基金的前提：（1）有較大的可投資金融資產（例如1000萬以上）；（2）嚴格篩選私募管理人，在合理資產配置的前提下將一部分資金投入到私募基金中。

6.P2P網貸

錢的去向

P2P網貸是最近兩年逐漸出現的互聯網理財模式。大部分網貸採用「投標」的方式，在網上集合投資者的錢，通過P2P平台，貸給有資金需求的企業或個人。一部分P2P借款人是滿足個人消費（例如裝修，車...）。另一部分是小額生意周轉。

特點

（1）單筆交易小且分散
（2）期限多為幾個月到一年
（3）約定收益率參考信託，目前一般是每年8%-15%。

風險點

（1）交易完全在互聯網上進行，由於單一借款額小，P2P平台缺乏有效的低成本辦法逐個對借款人的資質進行風險評估，發生違約的可能性並不像想像的那麼低，甚至有的平台所宣傳的零風險。
（2）近似純信用貸款的模式，投資者和平台缺乏對借款人的實質性違約防範及保護。
（3）平台本身目前沒有適當的監管，一旦發生較嚴重的借款違約，平台本身可能倒閉，事實上從去年以來就不斷出現P2P平台跑路的情況。

適合對象

P2P平台本身的信用比借款人的信用更重要，在P2P未規范之前，沒有鑒別能力的投資者需要慎重。

❾ 「固收+」基金是一種什麼樣的運營理財模式值得投資嗎

股市大幅震盪再加上熱點不斷切換，讓很多投資者比較頭疼，本以為自己找到了穩定的投資可以從中獲利，無奈很多基金的收益太低投資者又看不上，而高收益的基金又很難買到，所以大多數投資者把目光放在了固收+上。固收+基金就是在固收的基礎上增加了其他的投資項目。

因此就算是有一點風險也能接受，更何況還能提高收益，非純債基金其實也是固收+的一種，投資者可以用資產中的百分之二十來投入股票或購買打新。不過需要注意的是近幾年是可轉債的牛市，無論是發行量還是走勢都可以選擇，所以+裡面可以選擇可轉債為主。