基金怎麼選擇對沖

① 對沖基金投資，比較常用的方法有哪些

現在很多人都想進入到市場中進行投資，但是投資肯定會存在一定的風險，所以大家進行投資之前，必須要了解相關的知識。這樣才能對相應的信息進行全面地把握，從而做出比較正確的判斷和選擇。對沖基金投資，比較常用的方法都有哪些呢？

三、重大事件的選擇

當然大家在股票市場中進行投資和選擇，也可以利用重大事件來進行相應的分析，比如說企業破產或者是企業並購，如果出現了這種情況，大家就可以趁著企業發行股票的時候，將這些股票購買進來，這樣的話就能夠獲得不錯的收益。但是這種方法肯定也會存在一定的風險。

② 對沖基金有什麼意義如何投資對沖基金

私募股權基金是一個果農型的投資人，是企業的培養人，它的目標是從企業的長期經營和穩定增長中獲取利潤。私募股權基金與私募股權證券基金相對。首先，它屬於私募股權，也就是說，它只針對少數投資者。它不公開籌集資金，享受它」監管少，激勵高「優勢。二是投資股票、債券等金融產品」證券投資基金「不同的是，它的投資對象是企業，購買企業的股權。

由於篇幅有限，作者將不再擴展重復。感興趣的朋友可以去作者的專欄（吳志堅證據主義）搜索關鍵詞「對沖基金」，有大量的歷史文章供讀者閱讀。本文詳細介紹了對沖基金的不同策略、歷史回報、是否給投資者帶來價值、如何選擇等。對沖基金包括各種不同的投資策略。每一種投資策略都是獨立的，幾乎與其他策略無關。對沖基金的策略大多比較復雜，需要高度的專業知識和操作，這是普通人無法理解的。

③ 如何挑選對沖基金

1.第三方監管，凈值也必須由第三方核算。

這一點是前提，有些投資公司自己公布的業績非常好，天天向上，可是一經第三方監管，業績就天天不漲。比如上海一家叫淘利的公司，自己公布的業績好的驚人，完全不受大盤影響，每天小漲，名聲大噪，經過信託發行一個對沖產品後，凈值動都不動，這樣的公司就很危險。

2.回調小，最重要的標准！

對非常保守的人來說，最大回撤在5%就非常好了，對於中性的投資者，最大回撤在10%-20%左右完全可以接受。最大回撤小實際反映基金經理對風險的把控能力。這是最重要的判斷一個對沖基金好壞的標准。由於對沖基金一般都要操作股票，期指，商品期貨，不可避免使用了杠桿，歐美對沖基金杠桿用到8-10倍是稀鬆平常，他們有很多程式化交易，風險控制比較嚴格，所以敢於採用比較大的杠桿，中國的對沖基金經理一般用到2-3倍。
私募排排網上有一家玩期貨的對沖基金，全部是自己的錢，幾個月虧損97%，基本虧光了，這就是不懂風險控制的後果。

3.長期業績好

一般比較業績要比較長的時間，比較3-5年很正常。由於對沖基金在中國剛剛開始，很少有產品比較長，那麼你就要觀察基金經理其他產品的業績，波動如何，如果他其他產品業績比較穩定，一般對沖產品會更穩定，業績會更好。就像你交的朋友是個老實人，一般他就會一直老實，人的性格不會大變的。

長期業績好的標准我覺得可以設置在每年10%以上的年化收益，心態要放低，放平穩，不要去和短跑冠軍比短期收益，投資是馬拉松，半輩子的事，短期收益毫無價值。而且適合自己的對沖基金就是最好的，西蒙斯的對沖基金收益很高，可是他不會要你，再高的收益與你何干？

4.資金規模

基金經理管理資金規模多大？至少要管理過10億以上的規模。一般來說管理過大資金的基金經理都受過嚴格訓練，尤其是風險控制把握的好，不容易出問題。有些草根人士玩幾十萬資金業績非常好，把大錢給他，他就一塌糊塗。沒玩過大錢的人不敢投他。你想業績一好，跟的人就會多，他管理的資金規模必然變大，如果沒有玩過大錢，不懂風險管理，業績必然變臉。比如南京的常士杉，廣東的新價值都是血的教訓。

④ 怎樣挑選優秀的對沖基金

對沖基金其實對於一般的人來說，建議大家遠離為好，因為對沖基金其實很不安全，而且很多地方有虧損的情況出現，這點是我首先要給大家說明的，至於對此基金的選擇主要是有下面幾個不同的選擇方法：
第一、查看對沖基金的整體業績情況，特別是三年以內的收益情況一定要查清楚，最好是詳細的看一下實際的報表。
第二、實地和對沖基金的經理進行溝通，現在對沖基金每一個城市都有自己的咨詢人員，你可以專門和這類咨詢人員進行溝通。
第三、查看各個不同對沖基金的本年度預期收益，看看哪一家的比較高，同時限制條件少的為宜。
上面的方法是選擇對沖基金的最根本方法，千萬不要聽信一些宣傳，然後就進行購買，這樣的話，吃虧的自然是你自己，我作為多年的機構理財師，看到很多散戶吃虧，所以在這里謹慎的提醒大家，盡量避免沖動理財。

⑤ 基金對沖怎樣具體操作

人們把金融期貨和金融期權稱為金融衍生工具(financial derivatives)，它們通常被利用在金融市場中作為套期保值、規避風險的手段。隨著時間的推移，在金融市場上，部分基金組織利用金融衍生工具採取多種以盈利為目的投資策略，這些基金組織便被稱為對沖基金。目前，對沖基金早已失去風險對沖的內涵，正好相反，現在人們普遍認為對沖基金實際是基於最新的投資理論和極其復雜的金融市場操作技巧，充分利用各種金融衍生產品的杠桿效用，承擔高風險、追求高收益的投資模式。

⑥ 如何淺顯易懂的解釋什麼是對沖基金有哪些操作方式

如果說股價上漲我們能掙錢，相信大多數人都能夠理解；但是如果說股價下跌了，還是有人能掙錢，估計就有不少人理解不了，實際上對沖基金就能夠做到在股價下跌的時候依然可以掙到錢。不妨讓我們一起來學習一下關於「對沖基金」的相關知識吧！

01什麼是對沖基金

對沖基金是指採用對沖交易手段的基金，換句話來說指的是通過將金融工具與金融期貨、金融期權等金融衍生工具結合後以營利為目的的金融基金。

「對沖」指的就是風險對沖，所以對沖基金也就是「風險對沖過的基金」。通過對沖交易手段降低了單一品種的投資風險，對沖基金也被稱為避險基金或套期保值基金，其中對沖交易手段往往就是反向操作。

綜上：對沖基金實際上就是通過反向操作的方式來實現風險對沖，通過對沖交易來獲得相對穩定的盈利。

⑦ 你對對沖基金了解多少對沖基金投資有哪些方法

首先明白什麼是對沖，對沖的意思是，單一因素對某兩類資產價格的影響可以相互抵消。而對沖基金大概是把不確定因素的影響通過各種工具抵消掉，而留下確定因素的影響而獲得收益。

根據我的個人理解的對沖基金，中國還沒有。中國的公募基金不能做空。但在國外有。對沖的應用在股市上就是買入行業發展最穩定，最好的公司。賣出最差的公司來所定利潤。

在期市上有幾種：

一、買入原材料或加工品同時賣出加工品或原材料來獲利。

二、買入或賣出近期合約，賣出或買入遠期合約來獲利。在匯市上一般是買入或賣出一種貨幣時。賣出或買入另一種貨幣進行獲利。

以上這些都是我的個人見解，僅供參考，希望對你有幫助。

⑧ 對沖基金常用的對沖方法有哪些

對沖基金操作有以下幾種形式：
一、市場趨勢策略。如宏觀策略，主要是基金經理力求預測宏觀環境變化，並據此尋找機會。如預估一個國家宏觀經濟不穩，貨幣可能貶值，則對沖基金通常會賣空該國貨幣，以在未來貨幣實際貶值時獲利。這就是老虎基金1985年預期美元下挫時進行獲利的方法。

二、重大事件驅動策略。利用重大事件，如並購、破產等進行投資，多頭買入被兼並的公司，而空頭則賣出兼並公司等。

三、套利策略。如股票市場中立策略，同時持有股票的空頭和多頭，空頭通過調整貝塔系數來對沖多頭的系統性風險，以使整個投資組合對整個市場變動的風險暴露非常有限，然後通過個股的選擇來獲利。

由於對沖基金的操作方法靈活多變，可以運用市場上大量的衍生工具，所以可以有效地降低風險。同時，對沖基金之間，以及對沖基金與其他傳統資產類別之間的相關性均較低，因此在進行資產配置時，可以幫助組合有效地分散風險。

對沖基金有這么多好處，那究竟風險大不大呢？對沖基金的風險，主要來自三類：

一是市場風險。賣空和衍生工具是對沖基金最常用的規避風險的方法。但是，對沖基金也經常選擇保留一定的風險暴露倉位，加上杠桿操作，虧損時會放大風險；另一方面，並非所有的風險都能得到對沖。

二是流動性風險。如果基金經理的預期與市場有較大出入，導致投資組合凈資產值大幅下降時，投資人可能出現大量贖回及提供融資杠桿方削減信用額度，對沖基金將不得不在市場上緊急拋售組合，可能遭遇流動性風險。

三是信用風險。這包括所投資的低等級或危機債券的信用風險，也包括對手方的信用風險。除此之外，很多對沖基金都是私募的，其公開性和透明度較低，而費用較高。

比較著名的對沖基金，如喬治·索羅斯的量子基金，及朱里安·羅伯林的老虎基金，都曾有過高達40%至50%的復合年度收益率，業績耀眼。當然，1998年長期資本管理公司的崩潰，也揭示了這個行業的高風險。國內雖然暫時還沒有相關品種，但股權分置改革方案中提到的認購和認沽權證，已經用到了一些基本的衍生工具，投資人可以相應關注，先人一步。