如何理解期貨交易是反人性的

1. 期貨交易的幾個雷區，你是否正在經歷

滿倉交易可能會讓你一夜「歸零」

滿倉交易是一個很嚴重的問題，當然這不僅僅是對新手而言，對老手也同樣如此。這就像是一個數乘以「0」的結果，無論是哪個數字，只要和它相乘的數字是「0」那麼它得到的數字也必然是「0」。

總是滿倉交易的話，不管你前面資金翻了多少倍，一次嚴重的失敗，就會把你的資金賬戶「歸零」。一心想掙錢的迫切心理，往往會導致一些人滿倉交易，這樣做的結果不是被殘酷的市場淘汰出局，就是損失慘重，最終導致自己的期市成長之路更加艱難。

做好自己比揣測市場更加有效

確實，市場的不確定性會導致你在市場上惶恐不安，但是市場的不確定性是客觀存在的，每個人都會面對市場的不確定，我們能做的就是找到一個屬於自己的方法，在不確定的市場上尋求一個最有可能實現盈利的策略來對沖可能遇到的風險。

市場是客觀的，它沒有確定或不確定之說，是我們不確定。不確定趨勢是否延續，行情是否發生轉折，波動從是什麼時候開始，又在什麼時候結束，中間是什麼樣的過程……就是為了應對這種不確定性，所以我們才需要制定策略來獲得概率上的優勢，通過止損來預防黑天鵝事件的發生。

盈虧同源，缺一不可

做交易，真正難的是在市場上長時間的存活。很多人的想法是我在市場上遇到一波大的行情，抓住一兩次的機會，我就可以實現一次很大的盈利，然後就退出市場，但是事實真的是這樣么？能夠這樣看待市場的人，原因只有一個：他只看到了市場上獲利的一面，而沒有看到虧損的一面，交易是一種零和游戲，沒有「必然獲利」、「始終獲利」這個說法。我們需要接受一點，盈利和虧損是相輔相成的事情，盈虧同源，就像硬幣的兩面，缺一不可。

沖動交易堪比魔鬼上身

在期市上總有那麼一群人，以自我為中心，從不會客觀地分析市場，也不會根據市場行情制定策略，一旦出現所謂的「機會」就盲目入市，被潛在的獲利蒙蔽了雙眼，而忽略了可能出現的風險。再加之沖動型交易者容易受到情緒因素的干擾，無法保持平穩的交易心態，這就更加降低了交易的勝率。

無計劃，不交易

「計劃你的交易，交易你的計劃」這句話看似非常簡單，但是做起來卻非常困難。

交易是一個很反人性的東西，人性的貪婪、恐懼、僥幸都會掩蓋住你的理性思維，這個時候，一個計劃就顯得彌足珍貴了。很多人會問，到底交易計劃是什麼呢？其實交易計劃很簡單，無非是對市場行情的分析、操作對象的確定、資金管理、目標點位、止損點位的設置等，根據所做的交易計劃，在實戰中就可以有所依據地運行操作，而不至於行情出現變化時方寸大亂。

2. 為什麼做期貨的人都內耗

第一，因為市場是反人性的。市場的走勢，跟人們的感覺，基本上是相反的。第二，期貨市場是自帶杠桿的，如果你上了杠桿，去亂賭博，一個暴跌就能讓你爆倉。第三，大部分的人都是不懂如何分析市場走勢的，所以內耗也是必然的。
一.市場的反人性
市場是反人性的，主力資金的做盤手法，基本上就是針對普通的散戶心理去進行收割的。所以，你感覺會漲，其實是被做出來的，你感覺會跌，可能也是被做出來的。並且人們還有漲了賣的快，跌了不願意賣的情況，這會導致沒有及時止損導致更大的虧損。
二.期貨市場的高杠桿
期貨市場是自帶有高倍率的杠桿的，如果你全倉杠桿，企圖一夜暴富，那麼有這種心理的話，長期下來大概率都是會爆倉的。
三.不懂的分析市場
而人們會虧損的主要原因呢，就是因為不夠了解市場，不知道什麼時候期貨的價格會上漲，什麼時候期貨的價格會下跌。只有去學習，總結市場的規律，然後運用在市場上面，才能夠讓你賺錢，光靠感覺是賭運氣。而主力資金是專門收割這樣的靠感覺的散戶。
內耗是受情緒影響，精神沉湎於某個心結無法解開，憂悶郁結，鬱郁寡歡，精神無法專注，內心焦灼，工作和生活受到極大影響的一種精神消耗行為。c

3. 四方面認知期貨交易

世界上的一切學科最終都回歸到哲學層面上。一如電影《美麗心靈》中數學大師納什在諾獎典禮上的獲獎感言：「我一直相信數字，不管是方程式還是邏輯學，都引導我們去思考。但經過終生的追求，我問自己，『邏輯到底是什麼？誰去決定原由？」因而衍生出了一個段子：最接近這個世界本質的職業就是保安，他們每天都在質詢「你是誰？從哪裡來？要到哪裡去？」這三個終極的哲學問題。

期貨市場作為一個隱形的角斗戰場，任何選手也都需要持續不斷地追問自我，強化正確的認知。否則，期貨交易就不是市場的「提款機」，而變成了擇人而噬的「怪獸」。筆者從期貨交易的認知角度給出幾個思考的方向。

認知概率

概率就是可能性，而對於概率的認知，是期貨交易的一項基本功。相信眾多期貨投資者都會暗自將自己看做期貨市場中的高明「獵手」，而不是可憐的「獵物」。獵豹作為自然界最優秀的獵手之一，因為只適合高速短跑，其每一次出擊都必須竭盡全力。但即便如此，它出擊的成功率也不超過30%。然而，30%的概率並不影響獵豹這一物種的繁衍生息。

許多投資者尤其是初入期市的投資者，往往認為自己比其他投資者高明。尤其是經歷比較順利的交易後，更容易形成「期貨市場容易掙錢」的思維。事實上，期貨市場不存在所謂的交易「聖杯」，小利之後發生巨虧很常見，因為概率是客觀現實的存在。

很多收益很好的高頻交易對沖基金，正是在概率的基礎上積累薄利，最終獲得驚人收益。把握好概率，則如獨孤求敗的青光利劍，「凌厲剛猛，無堅不摧」。

認知止損

「截斷止損，讓利潤奔跑」，這句話被許多期貨交易者奉為圭臬，但確實也是「反人性」的。行為經濟學的專家早已發現人類對於損失的敏感程度遠遠高於對於收益的敏感程度，即在個人的「心理賬戶」中，你損失100元的悲傷程度遠遠大於你獲利100元的快樂程度。因而，止損對於部分投資者而言是難以接受的。

面對虧損的賬面，許多交易者寧願選擇「扛一扛」，說不定明天行情就變好了，而不是果斷止損出局。而實際上，只有果斷止損、保全實力，才有可能在以後的適宜行情中謀求發展。期貨市場中，重要的是先「活下來」，隨後才是「強大起來」。一如草原上的獵豹，在成為優秀的獵手之前，首先要避免成為獵物被吃掉。當然，不少交易者在設置止損點位的時候，不是因為「止損額度較小」，就是因為「止損條件誤判」等原因而虧損嚴重。因此，把握好止損尺度尤為重要。

認知對手

「誰是我們的朋友，誰是我們的敵人」，這在期貨交易中也是一個重要的問題。大多數人的答案是，如果你做多（做空），那麼你的對手方顯然是空頭（多頭）。然而，事實確實如此嗎？在期貨市場上，只有一方認輸出局，另一方才能將收益納入囊中，即對方的損失就是你的收益，如此看來，倒是和你一起分享收益的「戰友們」是你的競爭對手。同時，市場行情走向極致的時候，也會引發「踩踏事故」。

以股票市場為例，當市場價格不斷走高之時，大量的交易者不斷地瘋狂買入，最終使得股票價格達到一個階段的峰值。如此，最後的「接棒人」顯然不是前期共同買入的「戰友們」。古希臘德爾斐的一座古神廟前刻有這樣的幾個字，「認識你自己」。

在期貨市場中，交易者最大的對手恰恰是自己。而只有深刻地認知自我後，心中便再也沒有「空頭」、「多頭」的概念，在交易中才能「重劍無鋒，大巧不工」。

認知「道」和「術」

在期貨交易中，許多投資者往往糾結於，是根據均線系統下單還是根據K線形態下單，是波浪理論有效還是江恩規則更好，是程序化交易有優勢還是主觀交易更勝一籌，運行基本面分析是看重現貨的現狀還是看未來趨勢，等等。實則不必，交易的方法掌握一兩項即可，「一招鮮」，就可以「吃遍天」，因為這都是技法，是「術」的范疇。

真正令期貨投資者成長的，是在心態、系統、大局觀、價值觀等方面的提高，這是所謂的「道」。期貨市場中不乏明星而罕有壽星也說明了這個道理。只有眼界和胸懷達到一定境界，才會對自然法則產生敬畏之心，順勢而為、舉重若輕，終將「不滯於物，草木竹石皆可為劍」。

4. 《期貨大作手風雲錄》讀書筆記

行情在絕望中產生，在猶豫中發展，在瘋狂中結束。

期貨市場充滿挑戰，明星易出，但長青者稀少。期貨的杠桿效應放大了資金的倍數與人性的貪婪、希望與恐懼，同時縮短了投資者在市場中的壽命。

在市場中，多頭與空頭皆可獲利，但投機者往往難逃失敗的命運。

成功的關鍵在於相信自己的判斷，他人的肯定只是表面的浮雲。

期貨的魅力不在於短期收益，而在於持久生存。在方向不明時，保持空倉策略是明智之舉。

讓利潤奔跑，讓虧損止損，這是期貨交易的核心法則。

投機法則之一：優先選擇趨勢穩定的階段，即魚肚行情，這是增倉並擴大盈利的最佳時機。

期貨交易如同草原生物鏈，鱷魚憑借耐心、信心與狠心生存。同樣，期貨交易者也需具備這些特質。

文大戶堅持每日記錄投資日記，總結得失，避免重復錯誤，通過懲罰加深記憶。

浮盈加倉的勇氣源於持續盈利，而非外界的肯定。

在熊市中，等待與觀望是主要策略，多數時候，應保持空倉。

在期貨交易中，獨立思考至關重要，任何建議都需經過自我驗證。

找到能安心睡眠的倉位是理想狀態。

將盈利部分提取現金，親身體驗財富，更能增強對資金的控制感。

會開倉的為新手，會平倉的為進階者，而能適時空倉的則為大師。

交易需有理由，但應是客觀且適當的。盈利與虧損的管理同樣重要。

期貨市場是反人性的游戲，但往往在看似順利的時刻，風險已悄然臨近。

市場猜測眾多，但盤面走勢唯一。切忌盲目跟風。

極端行情下的強制平倉（三板強平）是市場風險控制的重要手段。

培養專注力，去除雜念，是提升交易水平的關鍵。

掌握一門技術，足以在期貨市場立足。

市場的規律並非一成不變，方法的有效性會隨時間與市場環境改變。

期貨交易是概率游戲，追求大賺小賠，關鍵在於在盈利交易中擴大收益。

建立一套個人交易系統，從記錄行情開始，逐漸發現並驗證規律。

敬畏市場，避免投機取巧，這是長期生存的准則。

專一於交易策略與方法，避免盲目追求多面發展。

投機與賭博的區別在於是否具備大局觀，投機者以概率取勝，而賭徒依賴運氣。

周K線判斷市場趨勢，日K線尋找交易機會，分鍾K線則用於細致分析。

當周K線與日K線信號矛盾，應放棄交易，等待市場給出明確信號。

重倉交易是關鍵，但需逐步建倉以降低風險。

膽量的培養在於實踐與經驗積累，而非天生。

分步建倉與止盈策略的結合，可有效控制風險與擴大盈利。

犯錯是成長的必經之路，但低倉位的錯誤與高倉位的正確是交易成功的關鍵。

面對回調，果斷平倉止盈，保護已有盈利。

等待市場信號，抓住交易時機，是成功交易的秘訣。

少做而非多做，保持耐心與冷靜，是期貨交易的智慧。

戰略上蔑視市場波動，戰術上重視止損與止盈策略。

止盈點設置在最近一次加倉點之上，以保護盈利。

大趨勢並非一蹴而就，理解市場波動與調整，靈活應對。

避免輕信權威觀點，堅持自我分析與驗證。

面對與權威的矛盾，市場走勢是最終的裁判。

交易的核心在於舍與得的平衡，懂得放棄小機會，才能抓住大機會。

四分之一制度是一種風險控制與資金管理策略，旨在降低破產風險並加速資金回復。

在快與慢之間找到平衡，重視交易的持續性與穩定性。

5. 期貨反人性是什麼意思

期貨反人性是指在進行期貨交易時，需要克服人性的弱點和本能反應，以理性的分析和決策來應對市場波動。

詳細解釋如下：

1. 期貨市場的特性：期貨市場是一個充滿變數的市場，價格波動受多種因素影響，包括經濟、政治、社會等各個方面。這使得市場情況復雜多變，需要投資者具備高度的敏感度和判斷力。

2. 人性的弱點在期貨交易中的體現：在期貨交易中，許多投資者往往受到情緒的影響，如貪婪、恐懼、僥幸心理等。這些情緒會導致投資者做出非理性的決策，影響交易結果。

3. 反人性的含義：所謂「反人性」，就是指在期貨交易中，投資者需要克服這些情緒化的反應，以冷靜、理性的態度來分析和應對市場變化。這要求投資者具備較高的自律能力和心理素質，能夠在市場波動時保持清醒的頭腦。

4. 理性決策的重要性：在期貨交易中，理性決策是取得成功的關鍵。只有通過深入研究市場動態、分析趨勢、制定合理策略，並嚴格執行，才能在競爭激烈的市場中立足。反人性的過程，實際上就是培養這種理性決策能力的過程。

總之，期貨反人性要求投資者在交易中保持冷靜、理性，克服情緒化的反應，以客觀分析、理性決策來應對市場波動。這對於提高交易者的投資水平和成功率具有重要意義。