股票市場的預期
⑴ 股票市場預期A公司的股票股利將在未來三年內高速增長,增長率達15%,以後轉為正常增長,增長率為10
未來第一期股利3×（1+15%）=3.45（元）。
按照股利增長模型計算的第4年初股利現值=3×（1+15%）^3×（1+10%）÷（12%-10%）=250.94（元）。
股票當前市場價值=250.94÷（1+12%）^3+3.45÷（1+12%）+3.45×（1+15%）÷（1+12%）^2+3.45×（1+15%）^2÷（1+12%）^3=188.10(元）。
⑵ 股票價格的預期怎麼影響股票的需求
舉個例子
有兩個果農（甲和乙）都賣的是蘋果，他們的蘋果每個成本2毛錢，賣出去是1塊錢，賺8毛錢。甲乙果農的市場需求量都差不多。價格也差不多。
有一天，國家出台了一個政策，對甲果農栽種的蘋果進行技術扶持，預計種出來的蘋果又大又紅又甜，又有營養，成本和原來差不多，但預計能賣3-5塊錢一個，賺3-4塊。
而這個時候，市場的需求就集中到了甲果農這邊，瘋狂抬高甲果農的蘋果價格（其實這個時候，國家還沒開始扶持，技術還沒落實到位，離這種蘋果出世估計還要1-2年）
這種現象在股票市場上，就是股票上的利好預期影響了股票的需求，從而抬高了股價。
希望能幫到你
⑶ 政府採取措施穩定股票市場的預期,有利於什麼
金融市場的穩定直接影響國民經濟，股票市場屬於金融市場的一份子，對經濟的影響十分顯著，特別是短期快速暴跌，會對經濟造成很大的沖擊，政府出台相關政策穩定股市，有利於緩解股市暴跌對實體經濟帶來的不利影響。
⑷ 如何判斷股票的增長預期
股票內在價值 決定股票市場長期波動趨勢的是內在價值，但現實生活中股票市場中短期的波動幅度往往會超過同一時期內價值的提高幅度。那麼究竟是什麼決定了價格對於價值的偏離呢？投資者預期是中短期股票價格波動的決定性因素。 在投資者預期的影響下，股票市場會自發形成一個正反饋過程。股票價格的不斷上升增強了投資者的信心及期望，進而吸引更多的投資者進入市場，推動股票價格進一步上升，並促使這一循環過程繼續進行下去。並且這個反饋過程是無法自我糾正的，循環過程的結束需要由外力來打破。 近期的A股市場正是在這種機制的作用下不斷上升的。本輪上升趨勢的初始催化因素是價值低估和股權分置改革，但隨著A股市場估值水平的不斷提高，投資者樂觀預期已經成為當前A股市場不斷上漲的主要動力。 之前，對於A股市場總體偏高的疑慮曾經引發了關於資產泡沫的討論，並導致了股票市場的振盪。股票的內在價值是指股票未來現金流入的現值。它是股票的真實價值,也叫理論價值。股票的未來現金流入包括兩部分:每期預期股利出售時得到的收入。股票的內在價值由一系列股利和將來出售時售價的現值所構成。 股票內在價值的計算方法模型有: A.現金流貼現模型 B.內部收益率模型 C.零增長模型 D.不變增長模型 E.市盈率估價模型 股票內在價值的計算方法 （一）貼現現金流模型 貼現現金流模型（基本模型 貼現現金流模型是運用收入的資本化定價方法來決定普通股票的內在價值的。按照收入的資本化定價方法，任何資產的內在價值是由擁有這種資產的投資者在未來時期中所接受的現金流決定的。一種資產的內在價值等於預期現金流的貼現值。 1、現金流模型的一般公式如下： (Dt：在未來時期以現金形式表示的每股股票的股利 k：在一定風險程度下現金流的合適的貼現率 V：股票的內在價值)凈現值等於內在價值與成本之差，即NPV=V－P其中：P在t＝0時購買股票的成本 如果NPV＞0，意味著所有預期的現金流入的現值之和大於投資成本，即這種股票價格被低估，因此購買這種股票可行。如果NPV＜0，意味著所有預期的現金流入的現值之和小於投資成本，即這種股票價格被高估，因此不可購買這種股票。通常可用資本資產定價模型（CAPM）證券市場線來計算各證券的預期收益率。並將此預期收益率作為計算內在價值的貼現率。 1、內部收益率 內部收益率就是使投資凈現值等於零的貼現率。 (Dt：在未來時期以現金形式表示的每股股票的股利 k*:內部收益率 P：股票買入價) 由此方程可以解出內部收益率k*。 （二）零增長模型 1、假定股利增長率等於0，即Dt=D0(1+g)tt=1,2,┅┅,則由現金流模型的一般公式得： P=D0/k<BR><BR>2、內部收益率k*=D0/P （三）不變增長模型 10
⑸ 股市反映的是人們對市場的預期嗎
正常來說是這樣的 股票是反應預期的
但是我國的股市相當不成熟 所有的大跌大漲用常規理論是解釋不了的 我理解的是一切都是資金行為 也就是認為的主觀行為造成 所有的概念題材都只是工具 最重要的是資金
⑹ 某股票當前的市場價格為40元，每股股利是2元，預期的股利增長率是5％，則其市場決定的預期收益率為（ ）
我認為應該選擇D，步驟為2*（1+0.05）/40*100%+5%=10.25%
⑺ 怎麼樣才能查到股市市場預期是多少
要想查到股市市場預期，那麼首先你就要根據前幾期的漲跌指數來推算後期的漲與跌，從而得出
⑻ 股票市場預期A公司的股票股利將在未來三年內高速增長,增長率達15%,以後轉為正常增長,增長率為10%。
內在價值=3*（1+15%）/（1+12%）+3*（1+15%）^2/（1+12%）^2+3*（1+15%）^3/（1+12%）^3+【3*（1+15%）^3*（1+10%）/2%】/（1+12）^3
我算的結果是188.1元
⑼ 假設市場的無風險利率是3%,股票市場的整體預期收益率是12%
首先必須知道這一個公式：某證券預期收益率=無風險利率+貝塔系數*(市場平均收益率-無風險收益率)
根據題意可得，
A股票預期收益率=3%+1.8*(12%-3%)=19.2%
B股票預期收益率=3%+1*(12%-3%)=12%
C股票預期收益率=3%-1.2*(12%-3%)=-7.8%
該組合的貝塔系數=1.8*60%+1*30%-1.2*10%=1.26
該組合的預期收益率=3%+1.26*(12%-3%)=14.34%
⑽ 求高人總結下這周股票市場的整體態勢，並預期一下下周的走勢
6月24號黑色星期一的表面原因是流動性趨緊（QE 退潮，美國十年期國債收益率逼近2.5%；國內銀行間市場資金緊張，回購利率飆升），深層次原因是投資者擔憂實體經濟隨之去杠桿。長短端利率倒掛（1 年期國債3.65%，10 年期國債3.6%）難以長期維繼，短期沖擊過去後，回購利率將回落至5%以下，但總體水平可能高於上半年。
市場核心交易邏輯將發生變化。我們從年初至今一直建議投資者放眼長遠，投資成長，從2013 年3 月「新國五條」出台後，直至一周前，市場核心交易邏輯一直是「轉型堅定=>流動性較為寬松，投資者希望尋找機會=>經濟疲弱，主板缺乏機會=>在中小股票中尋找未來的希望」。但是，現在這一邏輯鏈條出現了問題，流動性寬松不在，同時投資者將認識到經濟去杠桿的系統性風險將傳導至高估值的新興產業。
新興成長的風險溢價仍將向上修正。如果說年初至今下跌29%的三一重工、0.8 倍PB 的浦發銀行和8 倍TTMPE 的萬科正在反映轉型的陣痛，而50 倍TTMPE 的創業板公司則對轉型賦予了過低的風險溢價。不少投資者會認為「主板」當然，長期看，新興成長代表未來，有核心競爭力的公司長期市值成長空間巨大，所以從某種程度上說，市場給予新興成長高估值是一種長期理性和短期非理性的矛盾綜合。有人說：「挖掘創業板還有5%的希望成功，主板是徹底沒希望」，問題是，在沒有出現破產的前提假設下，0.8 倍PB 的銀行股是否也能穿越周期？約翰涅夫的成功已經告訴了我們答案，所以主板並非沒有任何機會。隨著市場核心交易邏輯的變化，新興成長過低的風險溢價將向上修正。
退一步，海闊天空，保持低倉位。轉型的陣痛仍將持續一段時間，但是去杠桿之後的經濟更加健康，90 年代壯士斷腕式的國企改革之後，中國經濟逐步迎來黃金年代，這一次呢？未來或許也是海闊天空。但是在這一過程中，我們的倉位也需要退一步，贏得市場系統性風險釋放後的海闊天空。維持系統性風險釋放至少持續至7 月中旬的判斷不變；調整結束的信號包括北戴河會議進一步釋放改革信心、中報「考核」期過去、流動性邊際沖擊過去、IPO 預期明朗、優質消費成長的估值變得有吸引力、大小非減持環比下降等。
黑暗之中尋找光明。價值型策略視下跌為利好，消費成長依舊是大方向，但我們認為下半年經典消費（醫葯、大眾消費品）可能優於新興成長（環保傳媒電子），業績更確定的優勢將使市場在下半年給與更低的風險溢價，容易估值切換，打開上漲空間。創業板指數已經為我們豎起了一面探尋成長投資的大旗，但是代表未來的並非只有創業板，主板、中小板中也有不少業績增長確定的優質消費成長公司，性價比仍然較高，與其削尖腦袋往高估值的創業板中鑽，不如退一步，將視野打開，在更廣闊的天地里尋找成長，從這一角度說，也是「退一步，海闊天空」。同時，恐慌過後，以地產為代表的低估值藍籌也同樣值得長期持有。