股市下跌如何借期货理财

Ⅰ 如何利用股指期货进行套期保值

把股票现货组合和股指期货结合在一起，可改变整体组合的β值，从而达到改变组合风险，提高组合收益率的目的。套期保值就是通过股指期货，把现货组合的β值降为0的操作。 作者:檀向球 投资者买卖股票时，投资风险可分为系统性风险和非系统性风险，非系统性风险可以通过分散化投资实现，而系统性风险的规避可通过参与套期保值交易，在股票现货市场与期货市场上的反向对冲交易而实现。 空头套期保值是指已持有股票组合或预期将持有股票组合的投资者，为了防止股票组合下跌的系统风险，卖出股指期货。如果大盘下跌，用股指期货交易中获得的收益弥补股票组合下跌的损失；如果大盘上涨，股指期货交易中的亏损由股票组合的盈利来弥补，从而使持有股票组合的市值保持在卖出股指期货时的水平。 多头套期保值是指持有现金或预计将持有现金的投资者欲投入股市，由于预计股市上涨，为了控制股票买入成本，可以买入股指期货，预先锁定将来购入股票的价格水平，在资金可投入股市时再买入股票，并把股指期货平仓了结。如果股市上涨，股指期货的盈利可弥补后期买入股票成本的增加；如果股市下跌，买入股票成本的下降弥补了股指期货的亏损，通过多头套期保值无论行情如何变动，保证投资者能够以买入股指期货时的价格水平买入股票。 积极套期保值以收益最大化为目标，通过对现货股票市场未来走势的预测，有选择地运用套期保值策略来规避系统风险。一些大型投资组合管理人在面临较大系统风险时，会采取积极的套期保值行动对冲股票组合系统风险，但这种对冲仅是暂时选择，在系统风险释放后即将期货头寸平仓，而不进行对应反向现货交易。该套期保值策略性可看作“锁仓”行动，将组合面临的系统风险暂时锁定，在系统性风险释放后“解锁”。 消极套期保值以风险最小化为目标，不涉及对股票现货市场未来走势的预测，仅仅通过在期货市场和现货市场同时进行反向操作。这种套期保值者参与股指期货市场的目的，在于减少甚至完全规避他们在股票市场中所面对的系统风险，对他们来说，重要的不是在股指期货合约中获得利润，而是通过持有股指期货合约，以增加其对股票现货仓位价值的确定性。 把股票现货组合和股指期货结合在一起，可改变整体组合的β值，从而达到改变组合风险，提高组合收益率的目的。套期保值就是通过股指期货，把现货组合的β值降为0的操作。 假定股票组合贝塔值为β0，股票加股指期货的组合调整目标贝塔值为β1，股指期货贝塔值为βf，股票组合市值为S，股指期货合约面值为f，需买入或卖出的股指期货合约数Nf，可得出以下关系： 如果计算出的Nf为正数，则要建立Nf份股指期货多头；如Nf为负数，则需要建立Nf份股指期货空头。 投资者在运用股指期货改变组合的β系数时，可使组合（股票组合+股指期货）的系统风险暴露符合新的市场判断，一旦导致当初控制β系数的影响因素消失后，投资者一定要将股指期货头寸平仓，从而恢复资产原来的系统风险暴露。

Ⅱ 股指跌买什么赚钱

股指跌买期货赚钱。下面是针对这个问题的详细解释：

当股指下跌时，投资者可以通过购买期货合约来赚钱。这是一种利用市场下跌趋势的策略，也被称为做空机制。具体来说，投资者可以通过以下方式操作：

一、期货市场的运作原理

期货市场是一个允许投资者进行买卖期货合约的市场。当股指下跌时，投资者预期市场将继续下滑，因此他们可以选择购买股指期货的卖空合约。这意味着他们预测未来一段时间内股市会下跌，并希望通过这个预测赚取利润。

二、如何利用股指下跌赚钱

当投资者预测股指会下跌时，他们可以通过期货市场的卖空机制来赚钱。具体来说，他们可以在价格较高时卖出期货合约，然后在价格更低时买入，从而获得差价利润。这就是所谓的“做空”策略，允许投资者从市场下跌中获利。

三、风险和收益

当然，这种方式也存在风险。投资者必须对市场趋势做出正确的判断，否则可能会遭受损失。但是，如果他们对市场走势预测正确，就可以获得较高的收益。因此，在做决定之前，投资者应该充分了解市场情况，做好风险评估和管理。

四、注意事项

对于想要在股指下跌时赚钱的投资者来说，除了掌握期货市场的运作原理和做空策略外，还需要注意以下几点：

1. 了解市场动态：密切关注股市和期货市场的动态，以便做出及时的交易决策。

2. 风险管理：制定明确的风险管理策略，避免过度交易或冒险行为。

3. 多元化投资：通过分散投资来降低风险，不要把所有资金都投入到一个领域。

总的来说，当股指下跌时，投资者可以通过购买期货合约来赚钱。但是，这需要投资者具备丰富的市场知识和经验，以及良好的风险管理能力。

Ⅲ 在股市大亏，如何成为期货高手

在股市中遭受重大亏损后，想要转战期货市场成为高手，首先需要明确的是，股票交易和期货交易虽然在某些方面有共通之处，但两者之间也有明显的区别。特别是期货交易采用保证金制度，这意味着存在爆仓的风险。因此，如果你是因为在股票市场遭遇了重大亏损，想要通过转战期货市场来弥补损失，这实际上可能只会让你的亏损更加严重。

面对这种情况，首要的任务不是立即转向期货市场，而是需要认真反思和总结自己在股票交易中的亏损原因。有可能是因为市场出现了你未曾预料的“黑天鹅”事件，导致了深度套牢，也有可能是因为每次交易时未能及时止损，最终导致了深度套牢。又或者是你的止损设置不合理，导致每笔交易都被止损出局，从而造成较大的亏损。还有可能是你过度重仓甚至满仓交易，通过连续的止损给自己带来了巨大的亏损。

只有通过这些反思和总结，改善自己在交易中的问题，并通过不断的实践增加对市场的理解，形成自己的交易理念，明确自己适合操作何种类型的行情，并据此制定出适合自己的操作策略，从而在股票市场实现盈利，这时再转向期货交易或其它金融市场才是可行的。

总之，如果你现在还处于亏损状态，那么转战期货市场可能并不是最佳选择。相反，你需要首先解决自己的问题，提升自己的交易技能和策略，然后再考虑是否进入新的市场。