什么是基金的基本知识

⑴ 关于基金的基础知识

1、基金的概念

证券投资基金是一种利益共享、风险共担的集合证券投资方式，即通过发行基金单位，集中投资者的资金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和运用资金，从事股票、债券、外汇、货币等金融工具投资，以获得投资收益和资本增值。

2、基金的分类

按募集方式分：分公募基金和私募基金。

按基金的用途分：(1) 证券投资基金(2) 创业基金(3) 对冲基金

3、证券投资基金的分类

根据基金单位是否可增加或赎回，投资基金可分为开放式基金和封闭式基金；

根据组织形态的不同，投资基金可分为公司型投资基金和契约型投资基金；

根据投资风险与收益的不同，投资基金可分为成长型投资基金、收入型投资基金和平衡型投资基金；

根据投资对象的不同，投资基金可分为股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金、期货基金、期权基金，指数基金和认股权证基金等；

根据投资货币种类，投资基金可分为美元基金、日元基金和欧元基金；

根据资本来源和运用地域的不同，投资基金可分为国际基金、海外基金、国内基金，国家基金和区域基金

基金术语解释大全：

基金交易类术语：

1、基金成立日

基金成立日是指基金达到成立条件后，基金管理人宣布基金成立的日期。

2、基金募集期

基金募集期是指自招募说明书公告之日起到基金成立日的时间段。

3、基金存续期

基金存续期是指基金发行成功，并通过一段时间的封闭期后，称作基金的存续期。

4、基金单位

基金单位是指基金发起人向不特定的投资者发行的，表示持有人对基金享有资产所有权、收益分配权和其他相关权利，并承担相应义务的凭证。

5、基金开放日

基金开放日就是可以办理开放式基金的开户、申购、赎回、销户、挂失、过户等等一系列手续的工作日。对于一只开放式基金来说，并不是在任何一个工作日都可以进行交易，因此，规定每周的某几个工作日进行交易，这几个工作日就称为开放日。

6、基金认购

基金认购是指投资者在开放式基金募集期间、基金尚未成立时购买基金单位的过程。通常认购价为基金单位面值（1元）加上一定的销售费用。投资者认购基金应在基金销售点填写认购申请书，交付认购款项。

7、基金申购

基金申购是指投资者到基金管理公司或选定的基金代销机构开设基金帐户，按照规定的程序申请购买基金单位。申购基金单位的数量是以申购日的基金单位资产净值为基础计算的，具体计算方法须符合监管部门有关规定的要求，并在基金销售文件中载明。

8、基金转托管

基金转托管是指投资者同一基金在不同托管点（不同销售商及同一销售商的不能通存通况的城市或分行）之间实施的所持基金份额托管机构变更的操作。

9、基金转换

基金转换是指投资者在持有本公司发行的任一开放式基金后，可直接自由转换到本公司管理的其它开放式基金，而不需要先赎回已持有的基金单位，再申购目标基金。

10、非交易过户

非交易过户是指因遗产继承、捐赠或司法执行等原因引起的基金单位持有人的变更行为。基金非交易过户包括遗产继承、捐赠和司法执行。

►基金费用类术语

1、认购费

认购费，指投资者在基金发行募集期内购买基金单位时所交纳的手续费，目前国内通行的认购费计算方法为：认购费用=认购金额×认购费率，净认购金额=认购金额-认购费用；认购费费率通常在1%左右，并随认购金额的大小有相应的减让

2、申购费

申购费是指投资者在基金成立后的存续期，基金处于申购开放状态期内，向基金管理人购买基金份额时所支付的手续费。我国《开放式投资基金证券基金试点办法》规定，开放式基金可以收取申购费，但申购费率不得超过申购金额的5%。目前申购费费率通常在1.5%左右，并随申购金额的大小有相应的减让。

3、赎回费

基金赎回费是指在开放式基金的存续期间，已持有基金单位的投资者向基金管理人卖出基金单位时所支付的手续费。我国法律规定，赎回费率不得超过赎回金额的3%，各基金规定的赎回费收入的归属可能会有所不同，有的规定只扣除较少的手续费后，大部分会归基金所有；有的规定全部或大部分用作手续费，而不归或只将少部分归入基金资产

4、巨额赎回

巨额赎回是指当开放式基金的当日净赎回量（赎回申请总数扣除申购申请总数后的余额）超过基金规模的10%。在出现巨额赎回时，基金管理人一般有两种处理方法：

全部赎回

当基金管理公司认为有能力兑付投资人的全部赎回申请时，即按正常赎回程序执行，对投资人的利益没有影响。

部分延期赎回

基金管理公司认为兑付投资人的赎回申请有困难、或可能引起基金资产净值的较大波动等情况下，可以在当日接受赎回比例不低于上一日基金总份额的10%的前提下，对其余赎回申请延期办理。

5、基金管理费

基金管理费是指支付给实际运用基金资产、为基金提供专业化服务的基金管理人的费用，也就是管理人为管理和*作基金而收取的费用。

6、基金托管费

基金托管费是指基金托管人为基金提供服务而向基金收取的费用。托管费通常按照基金资产净值的一定比例提取，逐日计算并累计，按月支付给托管人。此费用也是从基金资产中支付，不须另向投资者收取。

7、基金转换费

指投资者按基金管理人的规定在同一基金管理公司管理的不同开放式基金之间转换投资所需支付的费用。基金转换费的计算可采用费率方式或固定金额方式；采用费率方式收取时，应以基金单位资产净值为基础计算，费率不得高于申购费率。通常情况下，此项费用率很低，一般只有百分之零点几。

8、基金运营费

基金运营费指的是在基金运作过程中所发生的费用，通常是从基金资产中扣除，因此会降低基金净值。主要的基金运营费包括：基金管理费、基金托管费、持续销售法、证券交易费用、基金信息披露费用、与基金相关的会计师费和律师费、召开持有人大会费用等按照国家有关规定可以列入的运营费用等。

⑵ 基金基本知识

问：什么是基金？
答：基金是一种将不同投资者的资金集合起来，交给具有资质的金融机构托管，并由职业投资经理根据约定的目标、期限、方向、费用报酬等条款来建立投资组合的一种组织形式。通俗地讲，基金是由不同投资者本着收益共享、风险共担的原则凑份子后聘请第三方管理的投资方式。

问：什么是公募基金和私募基金？

答：公募基金是指严格根据法律条文注册、组织、运营和披露信息的面向公众投资者募集的基金。私募基金是指在不违法的前提下由基金管理人、托管人和少数特定投资者来私下约定其组织形式、运营方法和信息披露的基金。

问：投资者为什么要选择基金？

答：投资者选择基金通常本着两个目的：(1)通过规模效应取得投资组合的充分多样化；(2)通过职业人士的专业化管理取得高于市场平均数的超额回报。公募基金的投资者还可以享受另外两个优点：(1)低门槛的投资额让几乎所有的人都可以参与投资；(2)良好的流动性，使投资者可以在较短的时间里按照约定的方式转让或者赎回基金。

问：什么是证券投资基金？

答：根据《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称《基金法》)，证券投资基金的定义具有四个必要条件：
(1)通过公开发售基金份额募集资金；
(2)由基金管理人管理；
(3)由基金托管人托管；
(4)为了基金份额持有人的利益,以资产组合方式进行证券投资。(见下图)

问：证券投资基金主要有哪些当事人？

答：根据《基金法》和相关行政法规，证券投资基金主要有以下三个当事人：
(1)投资者，即基金份额持有人。投资者依照自己所持基金份额来按比例分享基金财产及其收益。
(2)基金管理人，即经中国证监会批准设立的基金管理公司。基金管理人依照法律法规负责组织基金的募集、运营管理、信息披露、赎回或清算等活动。基金管理人最大的作用就在于聘用基金经理来组合管理基金的资产。
(3)基金托管人，即取得托管资格的商业银行。基金托管人的主要功能在于保全保管基金资产，并以基金的名义开立用于投资的证券买卖交易账户和用于资金清算的资金账户。
除了以上三个当事人以外，还有一个同基金投资者利益直接相关的第四方，即协助基金管理公司向投资者发售基金份额的银行、证券商、邮政储蓄、投资咨询公司等基金销售人。

问：证券投资基金的基金经理是谁？

答：虽然从法律上讲基金管理公司是证券投资基金的经理人，但是真正对某只基金的风险和回报起决定性作用的却不是基金公司，而是它的某位员工，即基金经理。《基金招募说明书》等文件界定了基金的组织形式、投资目标、投资范围和投资策略等约束条件。如何在这些约束条件下为投资者带来最大化的回报完全取决于基金经理的投资管理能力。因此，在目前我国所有基金费率基本相同的前提下，投资者在挑选基金时要将主要精力放在挑选基金经理上。

问：证券投资基金主要有哪些成本？

答：尽管证券投资基金能够给投资者带来规模经济、职业管理、多样化投资等益处，但是这些益处绝非基金管理公司送给投资者的“免费午餐”。相反，中国的证券投资基金的投资者成本负担在世界上属于比较沉重的。具体而言，这些负担包括：
(1)交易费用，即投资者购买及卖出基金的手续费。开放式基金投资者通常需要向基金管理公司或基金销售代理机构支付认购、申购和赎回费用；封闭式基金的投资者则需要向证券商支付交易佣金。
(2)基金管理费用，即基金管理公司按照基金资产规模收取的投资组合管理、咨询和服务费用。
(3)基金托管费用，即基金向基金的托管银行支付的基金资产保管和保全费用。目前中国的基金托管费用也是按照基金的资产规模的一定比例收取的。
(4)基金运营费用，即基金每年还需要向会计师、律师等其他专业机构支付服务费用。
(5)基金投资交易费用，即基金本身在买进或卖出证券时还需要向证券商支付席位租借费或者交易佣金；向政府缴纳印花税；向证券登记结算公司支付过户费等等。通常，基金的投资组合换手率越高，其投资交易费用越高。
问：证券投资基金如何分类？

答：依据不同的标准和方法，可以将所有的证券投资基金归纳成不同的类别。目前业界较为流行的分类方式包括以下几种：
(1)按照运作方式，基金可以被划分成封闭式和开放式两大类，而后者又可进一步被划分成传统开放式、交易型开放式(ETF)和上市型开放式(LOF)三个品种。不过需要指出的是，LOF是在国际上比较少见的一种基金运作方式\
(2)按照资金的主要资产配置状况，基金可以被划分成货币市场型、固定收益(或债券)型、平衡型(或混合型)、偏股型以及股票型。此外，近些年在海外逐渐流行的生命周期(或自动导航)基金也开始被国内基金管理公司引进，这类基金的资产配置自动根据投资者的预期退休年限逐步由偏股型向平衡型和债券型过渡。
(3)按照投资经理管理资产的方式，基金可以被划分成主动型和被动型两类。主动型基金经理试图通过在进出市场的时机和具体券种的选择上取得比大市更为优异的战绩。被动型基金的经理则以复制所跟踪基准指数的收益和风险为自己的投资目标。被动型基金通常简称为指数基金。
(4)按照投资人或者目标投资产品的司法属地，基金还可被划分成专供国内投资者投资境内上市证券的国内基金、专供国内投资者投资境外上市证券的合格境内机构投资人(Qualified Domestic Institutional Investor，简称QDII)基金、专供境外投资者投资境内上市证券的合格境外机构投资人(Qualified Foreign Institutional Investor，简称QFII)基金等三大类。

问：开放式基金和封闭式基金有何区别？
答：两者的主要区别在于开放式基金的投资者在卖出基金时的交易对手是基金，而封闭式基金的交易对手是其他投资者。在美国等境外市场，封闭式基金主要被用来投资市政债券、新兴市场证券等流动性较差的证券。基金封闭后投资经理可以不受投资者抽回资金的压力，从而保证投资组合的长期收益不受到投资者的短期流动性需求的影响。
在我国，封闭式基金是作为整个基金产业的试验产品被推出来，其许多的特征并不完全等同于国外封闭式基金的。同时，国内的开放式基金也处于起步阶段，同样具有中国的一些特色。目前，中国的开放式基金和封闭式基金的区别主要是：
(1)合同存续期限不同。现有封闭式基金的存续期最长只有15年，而开放式基金通常是无限存续的。
(2)基金的份额规模不同。封闭式基金的发行结束后其份额将在市场上交易转让，其红利以现金发放，希望再投资的投资者只能通过二级市场从其他投资者手中购买更多份额。因此，尽管以净值计算出的封闭式基金的资产规模会每日变动，但是其份额规模将在封闭期内保持不变。反观开放式基金，投资者可以在每个开放日向基金申请申购或者赎回基金单位，因此无论是以净值还是以份额计算，开放式基金在不同开放日的规模可能完全不同。
(3)交易方式不同。除了基金成立时的初始认购以外，封闭式基金均在交易所上市交易，因此投资者需要像买卖股票一样来交易它们；不包括ETF和LOF的其他开放式基金通常不上市，投资者投资时用现金直接从基金那里买进份额，即认购或申购基金份额交易，套现时直接将基金份额还给基金换成现金，即赎回基金份额交易。
(4)交易价格生成机制不同。封闭式基金的价格由证券交易所对投资者的叫买价和叫卖价进行撮合后确定，因此其价格由市场的需求决定，并有可能低于、等于或者大于基金份额的净值；而投资者申购或者赎回的开放式基金的价格则等同于以投资组合证券的当日收市价格计算出的基金净值。所以不难看出，在每一交易日里，封闭式基金的交易价格是连续变动的，而开放式基金的价格则是唯一的。
(5)交易时间不同。封闭式基金的交易时间同交易所的交易日时间规定一致，在此时间里投资者可以随时买进或者卖出基金份额(受T＋1回转交易限制)，这就是所谓的封闭式基金的连续交易特征；尽管开放式基金的投资者可以在申购赎回开放日的任何交易时间下达指令，但是所有的交易指令均在交易所收市以后按基金净值这一个价格成交。
(6)交易成本不同。封闭式基金的交易手续费由每一家证券商的佣金标准决定；而开放式基金的最高认购、申购或者赎回手续费由基金合同事先约定。

⑶ 基金的基础知识

你好，基金入门前要先了解什么是基金投资
基金投资是一种集合投资利益共享，风险共担的投资方式，基金发行机构通过发行基金单位，集中投资者手中的分散资金，由基金管理人专门管理和运作，从事各种金融业的投资从而获取资本增值。这种投资方式集中了中小投资者手中分散的资金发挥专家的理财作用，分散了投资的风险，实现了投资的规模效益。
基金的种类有哪些
基金的分类方法有很多，按照基金单位是否可以增加或赎回，基金可以分为开放式基金和封闭式基金。封闭式基金：

封闭式基金发行总额确定，除非发生扩募等特殊情况，基金单位总数保持不变，基金上市后投资者可以通过证券市场转让、买卖的一种基金。封闭式基金在证券交易所上市，投资者不可以向基金管理公司赎回，而只能在证券市场按市场价格转让。开放式基金：
开放式基金是指基金发行总额不固定，基金单位总数随时增减，投资者可以依据基金单位净值在国家规定的营业场所申购或者赎回基金单位的一种基金。开放式基金不在证券交易所上市，投资者可以向基金管理公司买卖，基金的规模也随投资者的买卖而变化。
如何买卖开放式基金
投资者需在基金契约规定的开放日办理基金的买卖，目前一般是上海证券交易所、深圳证券交易所的交易日。具体的业务办理时间一般由基金管理人与销售机构确定。但是在证券交易所收市(目前为下午3:00)后受理的申请只能算做是下一个开放日受理的申请。

⑷ 基金入门基础知识

证券投资基金（简称基金）是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形成独立财产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。

根据不同标准，可以将证券投资基金划分为不同的种类：

1、根据基金单位是否可增加或赎回，可分为开放式基金和封闭式基金。

普通开放式基金一般不上市交易，可通过第三方销售机构、银行、券商等申购和赎回，基金份额规模不固定；封闭式基金有固定的存续期，存续期内基金份额规模固定，在通过证券交易场所上市交易，投资者可通过二级市场买卖。

2、根据组织形态的不同，可分为公司型基金和契约型基金。

基金通过发行基金股份成立投资基金公司的形式设立，通常称为公司型基金；

由基金管理人、基金托管人和投资人三方通过基金契约设立，通常称为契约型基金。

目前我国的证券投资基金均为契约型基金。

3、根据投资对象的不同，可分为股票型基金、混合型基金、债券型基金、货币市场基金等。

股票基金: 80%以上的基金资产投资于股票的；

债券基金: 80%以上的基金资产投资于债券的；

货币市场基金:仅投资于货币市场工具的，为货币市场基金；

混合基金:投资于股票、债券和货币市场工具，并且股票投资和债券投资的比例不符合债券、股票基金规定的，为混合基金。

从投资风险角度看，几种基金给投资人带来的风险是不同的。其中股票基金风险最高，货币市场基金风险最小，债券基金的风险居中。

4、相同品种的投资基金由于投资风格和策略不同，风险也会有所区别。按风险程度又可分为：成长型、价值型、平衡型

成长型——成长型基金是指以追求资本增值为基本目标，较少考虑当期收入的基金，主要以具有良好增长潜力的股票为投资对象。

价值型——价值型基金是指以追求稳定的经常性收入为基本目标的基金，主要以大盘蓝筹股、公司债、政府债券等稳定收益证券为投资对象。

平衡型——平衡型基金则是既注重资本增值又注重当期收入的一类基金。一般而言，成长型基金的风险大、收益高；收入型基金的风险小、收益也较低；平衡型基金的风险、收益则介于成长型基金与收入型基金之间。

⑸ 基金基本知识有哪些

基金的基础知识有：
1、基金交易时间，基金交易时间为周一至周五上午9: 30-15:00，节假日基金休市；
2、购买基金可以在第三方平台购买，也可以在基金公司开户购买，银行理财专柜也能买，只是费用相对较高；
3、与基金关联性较高的是股市，很多基金都持仓股票，所以股市动态也影响基金收益；
4、加仓要看基金估值。

拓展资料：
基金（Fund）有广义和狭义之分，广义上指为了某种目的而设立的具有一定数量的资金，如信托投资基金、公积金、退休基金等，狭义上指具有特定目的和用途的资金，平常所说的基金主要是指证券投资基金。

证券投资基金的收益来自未来，收益表现与投资标的基础市场的表现密不可分，具有一定风险。

分类
根据不同标准，可以将证券投资基金划分为不同的种类：

（1）根据基金单位是否可增加或赎回，可分为开放式基金和封闭式基金。开放式基金不上市交易（这要看情况），通过银行、券商、基金公司申购和赎回，基金规模不固定；封闭式基金有固定的存续期，一般在证券交易场所上市交易，投资者通过二级市场买卖基金单位。

（2）根据组织形态的不同，可分为公司型基金和契约型基金。基金通过发行基金股份成立投资基金公司的形式设立，通常称为公司型基金；由基金管理人、基金托管人和投资人三方通过基金契约设立，通常称为契约型基金。中国的证券投资基金均为契约型基金。

（3）根据投资风险与收益的不同，可分为成长型、收入型和平衡型基金。

（4）根据投资对象的不同，可分为股票基金、债券基金、货币市场基金、期货基金等。

信托基金
信托基金也叫投资基金，是一种“利益共享、风险共担”的集合投资方式：指通过契约或公司的形式，借助发行基金券（如收益凭证、基金单位和基金股份等）的方式，将社会上不确定的多数投资者不等额的资金集中起来，形成一定规模的信托资产，交由专门的投资机构按资产组合原理进行分散投资，获得的收益由投资者按出资比例分享，并承担相应风险的一种集合投资信托制度。