为什么要做好股权投资

A. 资产配置中为什么一定要有股权投资

资产配置的金字塔顶端——股权投资
资产配置的黄金三原则，第一个是跨地域国别配置，第二个跨资产类别配置，第三个是以FOF的方式超配另类资产。其中，作为另类资产的重要组成部分，股权类产品一直是专业投资者资产配置中的重要组成部分。
资产配置当中要有私募股权
当社会处于工业时代，富豪们的资产大部分是以资源为主，谁有资源、谁有石油、谁有银行就掌握了财富的源头，所以这一时期的富豪都是资源性的。而到了二十一世纪，资本市场已经发生了巨大的变化，美国富豪资产中最大的占比是金融，占到25%左右，这里面就包括对冲基金、私募股权基金资产。在当下，财富增长最好的方式就是让钱生钱。
《2017年政府工作报告》明确提出发展多层次资本市场，加大股权融资力度，完善主板市场基础性制度，积极发展创业板、新三板，规范发展区域性股权市场，无不彰显出政府为股权投资市场健康有序发展正在创造有利条件。
私募股权投资已经成为高净值人士的标配，不过需要注意的是，股权投资在资产配置当中的占比最好不要超过20%，以便于分散风险。私募股权投资作为一种重要的财富增长的方式，在资产配置中扮演越来越重要的角色。未来，股权投资市场仍然具有巨大的.潜力。
扩展阅读：
一、 什么是资产配置
资产配置主要是一种投资策略，一般来说，它是以投资者的风险偏好为基础，通过定义并选择各种资产类别、评估资产类别的历史和未来表现，来决定各类资产在投资组合中的比重，以提高投资组合的收益-风险比。
资产配置的核心是资产种类和具体投资的多元化。其主要目标是基于投资者本身的风险偏好与收益预期，追求更优的投资收益-风险情况，以及在一个较长的时间跨度内实现更高的回报和更低的风险。简单一句话就是通过将自己放在不同的篮子里来保证用最少的风险获取最大程度的收益。
二、资产配置到底有多重要
老债王John Templeton说：“除非你能确定自己永远是对的，不然就该做资产配置。”
美国人70%多的资产配置在多元化金融资产，我们一向认为超级保守“固执”的德国人的储蓄率大约9%-10%；我们认为几乎不投资的日本人的储蓄率为个位数；美国人更是极低，即便最高的北欧人储蓄率也只有10%多。然而，中国人的储蓄水平比这高不止一倍。
多家机构调查，大部分的投资者希望寻找到适合他们的资产配置，以获得又稳又多的收益。
现代投资方法论研究大师RogerIbbotson说：“长期来看，投资者91.5%的收益来自资产配置。”
资产配置之所以重要就是因为我们需要用资产配置的方法帮自己或者投资者赚钱。
三、为什么要做资产配置？
90%的失败投资因为没有做资产配置
美国经济学家马科维次通过分析近30年来美国各类投资者的投资行为和最终结果的大量案例数据发现：在所有参与投资的人群里面，有90%的人不幸以投资失败而告出局，而能够幸运存留下来的投资成功者仅有10%！而这10%的人就是做了资产配置。
而且也有相关研究表明，投资收益中的85%-95%是来自资产配置，受证券选择、时机选择等因素影响比较小。

B. 为什么要做股权投资

1. 在资金募集上，主要通过非公开方式面向少数机构投资者或个人募集，它的销售和赎回都是基金管理人通过私下与投资者协商进行的。另外在投资方式上也是以私募形式进行，绝少涉及公开市场的操作,一般无需披露交易细节。
2. 多采取权益型投资方式，绝少涉及债权投资。PE投资机构也因此对被投资企业的决策管理享有一定的表决权。反映在投资工具上，多采用普通股或者可转让优先股，以及可转债的工具形式。
3. 一般投资于私有公司即非上市企业，绝少投资已公开发行公司，不会涉及到要约收购义务。
4. 比较偏向于已形成一定规模和产生稳定现金流的成形企业 ，这一点与VC有明显区别。
5. 投资期限较长，一般可达3至5年或更长，属于中长期投资。
6. 流动性差，没有现成的市场供非上市公司的股权出让方与购买方直接达成交易。
7. 资金来源广泛，如富有的个人、风险基金、杠杆并购基金、战略投资者、养老基金、保险公司等。
8. PE投资机构多采取有限合伙制，这种企业组织形式有很好的投资管理效率，并避免了双重征税的弊端。
9. 投资退出渠道多样化，有IPO、售出(TRADE SALE) 、兼并收购(M&A)、标的公司管理层回购等等。

C. 什么是股权投资 如何去做股权投资

一、股权投资的定义

股权投资是为参与或控制某一公司的经营活动而投资购买其股权的行为。可以发生在公开的交易市场上，也可以发生在公司的发起设立或募集设立场合，还可以发生在股份的非公开转让场合。

二、进行股权投资的方法

1、理智投资，量力而为

由于股权投资高风险、高回报的特性，所以理性的投资策略是将股权投资作为投资配置的一部分，而不应该将全部的资金都集中于股权投资。

2、熟悉股权投资周期

股权投资的期限通常超过一年，大多的股权投资期限为1—3年，有些甚至长达10年。个人投资者必须了解所参与股权投资的投资期限，所投入的资金需与之相匹配。否则，用短期的资金去参与中长期的股权投资，必然会出现流动性的问题。

3、自有资金参与投资原则

股权投资期限长、风险高的特点决定了普通的个人投资者应该坚持以自有资金参与的原则。若采取融资投资，虽然会产生收益的杠杆效应，但是也同样会导致风险的叠加。作为普通的投资者，在自己可以承受的限度内参与股权投资，应该是最佳的选择。

(3)为什么要做好股权投资扩展阅读：

股权投资的风险：

1、投资项目风险

即被投资企业经营不善、同业竞争、经济周期等原因的影响出现业绩下滑、停工、破产等不利情况，从而影响投资通过上市、股权转让、管理层回购等方式完成投资资金的退出，导致投资没有收益甚至出现本金损失的情况。

2、政策风险

政策风险是指因国家宏观政策(如货币政策、财政政策、行业政策、地区发展政策等)发生变化，导致市场价格波动而产生风险。

3、基金延期的风险

私募股权投资项目从洽谈到成功入股一般有较长的准备期，随时会因为种种原因而令原来的投资计划推迟或押后，从而增加投资的不确定性，这都带来基金延期的风险；

4、流动性风险

并非所有的私募股权投资都能以上市套现退出作出良好的结局，更多的投资项目可能由于种种原因不能上市或只能在原有股东内部转让等，或者讲股权难以短时间套现或只能以较高的折让价才能转让，从而不利于资金的流动。

D. 怎样做好股权投资

怎样做好股权投资？

这是个很宽泛的话题，这里主要分2块分析：

第一，投行如何做好股权投资，这主要取决于管理团队的业务能力、管理能力、项目筛选、行业分析、退出时机、对赌谈判等等细节，对投行的资源和人脉已经协调能力、包括资金募集能力也是一个考验，这是一个全流程的过程，从标的项目的筛选、条件谈判、入股投资、管理、到最终退出！

第二，投资人如何做好股权投资？首先选择专业的股权基金团队，有很高的过往投资经历，良好的教育背景、负责的投资责任、上下游良好的渠道和人脉。其次，选择一个有前景的行业，投资是投资的未来，对于现在来说比如医疗、教育、高 科技 、生物医药等等具有一定技术优势的企业，最后，尽量分散投资，切记投资单一标的的股权项目，分散风险！

总之，股权投资需要专业的投资团队和合格的投资者，具有一定的风险，但同时也会有巨大的机会！

这个问题很大。

首先要看投资的公司处于什么时期

然后做好投前调研，投中风控，投后管理。

最后要看投资目的了，如果仅从资本盈利的角度看的话，最好预判一下会不会有接盘侠。

这个问题问的很好，也比较广泛。对于做好股权投资，如果是投资人（含个人），那么做好以下的工作，就能大致的做好股权投资了：

1.项目的筛选。做投资肯定第一是接触项目，那么对项目的筛选至关重要。要找出你感兴趣的，投资风向正劲的，增长潜力可预期的，符合你投资标的的项目。

2.对项目的尽职调查。在你选择了相对应的项目以后，接下来就是对项目做深入的尽调，涉及的范围可能有：公司的团队是否优秀，公司的财务是否健全，公司是否有自己核心的技术或独特的商业模式，公司的股权架构是否合理，公司的市场竞争或占有率分析及预测，公司的远期发展战略等等。

3.尽调完成后如果符合那么可以签订投资合同及协助公司成长，如果不符合条件瑕疵太多就终止交易。如果你觉得都符合你的预期，那么签署协议后就要协助公司一起成长，让它变得更有价值。例如：进驻公司日常监督，提供公司发展的相关资源，修正公司里出现的重大瑕疵等等。这部分是投后管理。

4.对退出方式的约定。这点也是及其重要的，一般会有几种退出方式：大股东回购、被收购、自己IPO上市。

这就是股权投资的大概流程，但里面涉及的细节是很多的，有些需要律所、会所的深度参与。特别是在投资协议签署过程中的细节和条款。

希望我的回答对你有所帮助。[来看我]

首先是要端正投资态度。股权投资如同与他人合伙做生意，追求的是本金的安全和持续、稳定的投资回报，不论投资的公司能否在证券市场上市，只要它能给投资人带来可观的投资回报，即为理想的投资对象。股权投资由于公司上市能够带来股权价格的大幅上升，一些投资者急功近利的心态使其过于关注"企业上市"概念，以至于忽略了对企业本身的了解，这样就放大了投资风险，也给一些骗子带来了可乘之机。事实证明，很多以"海外上市"、暴利等为名义的投资诱惑，往往以骗局告终。毕竟，能上市的公司总是少数，寻找优质公司才是投资的正道。

其次是要了解自己所投资的公司。要想投资成功，投资者一定要对自己的投资对象有一定程度的了解。例如公司管理人的经营能力、品质以及能否为股东着想，公司的资产状况、赢利水平、竞争优势如何等信息。由于大部分投资人的信息搜集能力有限，因此，投资者最好投资本地的优质企业。投资者可以通过在该企业或在银行、税务、工商部门工作的亲朋好友对其经营情况进行跟踪观察，也可通过一些渠道与企业高管进行沟通。另外据了解，当前在河南省股权登记托管中心股权挂牌的企业均为我省本地企业，托管中心每年组织各企业高管与投资者召开"股东见面会"，并在股东大会期间组织"公司直通车"，由企业负责接送投资人参加股东大会并组织其对企业进行参观考察。

再次是要知道控制投资成本。即使是优质公司，假如买入股权价格过高，也还是会导致投资回收期过长、投资回报率下降，算不得是一笔好的投资。因此，投资股权时一定要计算好按公司正常赢利水平收回投资成本的时间。通常情况下，时间要控制在10年之内。但有的投资者在买入股权时，总是拿股权上市后的价格与买入成本比较，很少考虑如果公司不能上市，何时才能收回成本，这种追求暴利的心态往往会使投资风险骤然加大。以在河南省股权登记托管中心股权挂牌的企业为例，其股权价格一般围绕公司净资产水平波动，这就为投资者控制投资成本提供了良好的条件，使其有可能发掘到经营稳定、净资产收益率较高的投资对象，分享企业成长中的收益。

E. 企业为什么要找散户做股权投资

企业找散户做股权投资是间接融资，义务的融资工具。简单来说就是资金的融通。

股权投资企业与一般企业有什么不同？

股权投资企业也是股份公司，是指有一定数额的股东组成，其注册资本有等额股份构成，并通过发行股票筹集资本，股东以其所持股份对公司承担责任，公司以其全部资产对公司的债务承担责任的企业法人。独资企业，是以其全部资产对外承担债务，就是说，企业破产了，你把自己的全部资产进行偿还，知道还完为止。 国有企业是国家出资的， 股权投资可以设置分公司，或者一般有限公司 个体工商户可以投资，是以注入股份的形式，成为股东。

股权投资作为另类投资中的重要组成部分，属于一级市场的投资范围，即使不从荷兰东印度公司的成立算起，单说具有现代经济和投资特征的股权投资，已是全球数十年历史的投资实践。不论是耶鲁大学和哈佛大学的捐赠基金投资历史，还是黑石、KKR、IDG等全球顶尖投资机构的成功案例，都向世人从事实层面展现了股权投资对于投资人投资组合和企业价值发现的意义和功能。在中国，最近十多年以来此起彼伏的天使、成长、中晚期的PE基金、也包括今天引起市场热度的并购基金，对中国的投资实践、甚至经济发展，都起到了不少积极作用。

如果有人看好一个项目，把全部 身家都投进去了，但是后来因为种种原因，项目失败了，这样是投资人所难以承 受的，项目方和第三方平台也是不愿意见到的。

个人建议：不管是炒股还是投资，股权还是债券，正确的投资能赚钱这是毋庸置疑的。 但是不是人人都可投资呢？ 有经验的投资人都明了，再好的项目也有一定的风险，也不是百分百赚钱的，这个大家都知道，但并不是所有人都能承受。

F. 为什么要进行股权设计

法律分析：进行股权设计有利于：

1、明晰合伙人的权、责、利

合伙创业讲究情怀没错，但最终也是要实现实际利益，怎么能够体现你的利益和价值，很要一点就是股权、股比。后者是你在这个项目中的作用，以及利益的重要体现。

2、有助于创业公司的稳定

也许我们在创业的时候都是同学、兄弟，大家觉得，什么股比不股比的，先不说，先做下去，把事情做成了再说。这种情况必定会出现问题，因为在刚开始关系好的时候，大家都能好好谈，出现可题肯定更不能好好谈，最终的结果是创业项目受到影响。

3、影响公司的控制权

通过开头的案例可以看出，都是控制权的问题，如果他们的股比能形成一个核心的控制权，争议完全可以避免。

4、方便融资

现在投资人跟你谈投资的时候，会关注你的产品，关注你的情怀，关注你的进展，也一定会关注你的股权架构合不合理，如果是看到比较差的股权架构，他们是肯定不会投资的。

法律依据：《中华人民共和国公司法》

第七十七条 股份有限公司的设立，可以采取发起设立或者募集设立的方式。

发起设立，是指由发起人认购公司应发行的全部股份而设立公司。

募集设立，是指由发起人认购公司应发行股份的一部分，其余股份向社会公开募集或者向特定对象募集而设立公司。

第一百二十五条 股份有限公司的资本划分为股份，每一股的金额相等。

公司的股份采取股票的形式。股票是公司签发的证明股东所持股份的凭证。

第一百二十六条 股份的发行，实行公平、公正的原则，同种类的每一股份应当具有同等权利。

同次发行的同种类股票，每股的发行条件和价格应当相同;任何单位或者个人所认购的股份，每股应当支付相同价额。

G. 为什么一定要配置股权投资 知乎

首先，要搞清楚与长期股权投资一章相关的几个基础性概念，因为这些概念会涉及到长期股权投资的初始投资成本的确定和后续方法的选择。

控制（企业合并）：一般我们是看持股比例，通常情况下持股比例大于50%的，我们就可以认为形成了控制；当然在判断时应该遵循实质重于形式的原则。

同一控制下的企业合并、非同一控制下的企业合并：这两个概念是建立在控制或者说企业合并基础上的，企业合并从参与合并双方的关系角度来划分的。如果A与B在合并业务发生之前受同一方或者相同多方最终控制的并且该控制并非暂时性的，那么AB之间的合并业务就属于同一控制下的企业合并；反之属于非同一控制下的企业合并。

共同控制：按照合同约定对某项经济活动共有的控制。合营企业的特点是，合营各方均受到合营合同的限制和约束。

重大影响：对一个企业的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定实务中，较为常见的重大影响体现为在被投资单位的董事会或类似权力机构中派有代表，通过在被投资单位生产经营决策制定过程中的发言权实施重大影响。
第二步，我来看长期股权投资的初始计量问题，也就是要解决初始投资成本的问题。
问题：是企业合并形成的吗？（关注题中给出的持股比例）

（1）yes（持股比例大于50%）。
再问，双方之前存在关系吗？
A.存在，例如：两者都是第三家公司的子公司。
分类：同一控制下的企业合并形成的长期股权投资
初始投资成本=被投资单位所有者权益账面价值*持股比例
B.不存在。常见表述：合并之前，双方不存在关联关系。
分类：非同一控制下的企业合并形成的长期股权投资
初始投资成本=付出对价资产的公允价值

（2）NO。持股比例小于50%。
分类：企业合并以外的方式（或者：非企业合并）形成的长期股权投资。
初始投资成本=付出对价的公允价值+直接相关税费。
当然，在初始计量中会涉及到相关税费的处理。

关于相关费用的处理总结如下：
对于取得长期股权投资过程中发生的审计费、咨询费、评估费等直接相关费用：
（1）如果是企业合并形成的长期股权投资，上述费用都是计入管理费用的；
（2）如果是企业合并以外的方式取得的长期股权投资，上述费用都是计入初始投资成本的。
以发行权益性证券、债券为对价的，发行权益性证券、债券过程中涉及的佣金手续费依照下列原则处理：
（1）以发行债券方式进行的企业合并，与发行债券相关的佣金、手续费等应计入负债的初始计量金额中。
（2）发行权益性证券作为合并对价的，与所发行权益性证券相关的佣金、手续费等均应自所发行权益性证券的发行收入中扣减，在权益性工具发行有溢价的情况下，自溢价收入中扣除，在权益性证券发行无溢价或溢价金额不足以扣减的情况下，应当冲减盈余公积和未分配利润。
另外，对价中包含的已宣告但尚未支付的现金股利作为“应收股利”核算。
接下来就是长期股权投资的分类和后续计量方法的选择了。
长期股权投资包括四类：（1）对子公司的投资；（2）对联营企业的投资；（3）对合营企业的投资，以及（4）对被投资单位不具有共同控制和重大影响、在活跃市场没有报价的权益性投资。（1）（4）采用成本法核算，（2）（3）采用权益法核算。仅考虑持股比例的话，可以将长期股权投资分类如下。需要说明的是，持股比例只是判断长期股权投资分类的一个基本标准，并不是唯一标准。例如：甲公司出资500万元取得乙公司40％的股权，合同约定乙公司董事会2/3的人员由甲公司委派，且其董事会能够控制被投资单位的经营决策和财务。虽然持股比例小于50%，但是根据实质重于形式的会计信息质量要求，甲公司能控制乙公司，长期股权投资应采用成本法核算。
望采纳，谢谢

H. 股权投资五大优势有哪些

近两年，股权出资强势走入群众视界，规模增加迅猛。我国基金业协会数据显现，到2018年6月底，已存案私募股权出资基金25883只，基金规模7.20万亿，占私募基金总规模的57%。那么股权出资五大优势有哪些呢？

目前市场上有一种说法是，因为我国的禁令，A股T 0不能在A股T 0买卖，但为什么我国制止这种买卖办法呢？股权出资者或许成为未来的最大赢家。那么，为什么会有如此很多的股权出资呢？股权出资有哪些优势？下面，牛配股将来评价股权出资的五大优势，期望能协助出资者更好地了解股权出资。

1.股权出资是布局未来的最佳办法。咱们应该清醒地认识到，在大转折年代，出资传统范畴，干流工业和大企业或许会发生负面影响乃至灾难性结果。

孙正义从前说过越模糊，你就越要远远看。在1990年至2010年在日本失掉的20年期间，孙正义选择了我国，但不是为了运营，也不是为了出资外汇市场，而是出资于马云令人难以置信的阿里故事。

2000年，他出资了2000万美元。到2015年，阿里巴巴纽约证券买卖所的市值到达588亿美元，增加了2900倍，成为日本首富。我特别喜爱孙正义创始的30年愿景出资办法。毋庸置疑，30年来，即便你看看未来10年，寻觅10年来最挣钱的公司，股权出资肯定是未来最好的布局。

2.股权出资有很宽广的选择空间我国的资本市场发展迅速。上海和深圳的两家买卖所现已建立超越25年，买卖所上市的公司有2,828家。可是，上市公司的数量还比较少，同质化的现象十分严峻。再加上出资者同步的趋势，往往导致股价大幅上涨，大多数出资者都失掉了赢利。

但在买卖所之外，我国有超越5000万家中小企业。特别是企业挂号制度改革后，每年新增企业近1000万家，股权出资选择规模广。特别值得一提的是，股权出资实际上是共享企业家的才智和结果。企业家是一个国家最稀缺的资源，能够发现普通人无法看到的时机，并经过安排管理变成财富。假如咱们经过股权出资找到一位企业家，咱们就能够与企业巨子一起生长。

3.股票出资比买卖股票具有天然的本钱优势。买卖市场的运作机制是以出资和股票买卖的价值来标准公司的股份。出资者依据公司的全体价值乃至未来价值来买卖股票。公司的上市进程需求很多的本钱出资，买卖股票也有必要依据结果全额支付，这不可避免地导致极高的本钱。但是，股权的实质是原始股票，没有包装，没有必要减少股票，而且没有公共买卖的边沿定价，这大大降低了本钱。

4.股票出资受外部环境的影响相对较小，而非买卖股票。从严厉含义上说，股权出资能够了解企业，买卖股票应该时间关注和盯梢外部，特别是宏观政策的改变。不久前，一个保险丝机构在短短4天内损失了超越7万亿的市场价值。作为出资者，不可能避免这种外部改变形成的出资损失。

股权出资的中心要素是团队，机制和工作排名。在了解相关常识后，您知道A股T 0的含义吗？一般出资侧重于利率和报答。除了宏观环境，买卖股票的重点是公司的市盈率和财务状况。我以为股权出资的第一先素是企业团队。在研讨了国际500强之后，柯林斯提出了一个先人和五级管理者的概念，标明人们，特别是那些出色的人，是关键。第二个要素是机制。工作经理人的年代现已完毕，相反，它是合伙制，不然公司将失掉终究的负责人。第三个要素是排名。不管公司是否优异，不管是否好，关键在于其细分市场的排名，而中后期企业的高收入仅仅一个窗口时机。

只需我们经常关注有关财经的新闻，能够协助我们坚持敏锐的出资嗅觉，提高区分出资圈套的才能。不断提高自己，其实学习是聪明出资者让财富加快增值的最好办法。以上便是股权出资五大优势有哪些的相关内容，期望对我们有所协助。